期权论坛

买入7月跨式期权策略盈亏
精华

 2016-7-21   moren  25950  9

上周和本周分批离场，结果是打平。回头看其实只有13日是最好的离场时机，高点没把握住，看来应该设置一个部 ...

2024-2-23

通匠

大佬文章，拜读。回复
2017-7-30

@Xizi_qOxwqg7M

谢谢回复
2016-7-21

通荷

基本策略已经很难保证赚钱了，就算赚钱，也就一点点回复
2016-7-21

HSHCH

回复 HSHCH: static/image/common/back.gif回复 moren :卖跨主要挣时间价值。如果不放心波动率，就买点远月，把vega对冲下。回复
2016-7-21

昆帝

一个是方向波动足够大，另一个是IV勃起挺你。有一个照顾你，你可能都亏，两个都照顾赢面大。最关键的是时效性，进去两个因素就要动一个，最好两个都动。要不然啊，还是老实挣T的钱。回复
2016-7-21

moren

回复 HSHCH: static/image/common/back.gif主要现在波动率14%，你卖1个点的波动率，赚不了多少钱，而且风险很大回复
2016-7-21

moren

回复 HSHCH: static/image/common/back.gif卖跨式也不赚钱的，因为正好和我是相反的，至少6，7月都是赚钱的，买波动率。回复
2016-7-21

moren

回复 edwin: static/image/common/back.gif入场点不是很好，所以才这样回复
2016-7-21

moren

回复 ask: static/image/common/back.gif最近一直不亏不盈吧回复
2016-7-21

moren

回复 optbbs: static/image/common/back.gif是的，但是在13日你其实是不知道的，波动率行情只有走出来才知道。回复

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散户的期权十二时辰（本周末上海期权培训）
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精华

 2019-7-31   小马白话期权  26200  6

无边落木萧萧下，顺势而为步步杀。白话期权娓娓道，洛阳纸贵快快抄。笔者作为一名期权散户，虽然偶尔有时 ...

☆ 展开评论(6条)★ 收起评论

感受期权的魅力，认沽2250大涨3323.33%
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精华

 2016-7-27   小熊  62330  22

（1）今日午盘开始后，随着50ETF跌破2.20，最低跌至2.172，7月2.20沽（今天是到期日）马上由虚值期权变为实 ...

2024-2-22

通匠

学习下回复
2017-7-5

苍丿井霖

谢谢回复
2017-1-6

xxe

成交额小，，，，，，，，回复
2016-11-13

drzljx

象这种是不是可以用跨式期权组合?以相同的价格买入认购同时买入认沽,并预先埋好止盈单估计能挣钱,前提是50ETF波动大回复
2016-11-13

神术

回复熊猫: static/image/common/back.gif你看一下当日的成交量，如果真操作能容纳多少钱。。普通散户先开仓权利仓一千五百张的话。。回复
2016-11-13

熊猫

后来的可以看到这些典型的实例，很不错。回复
2016-11-12

drzljx

我觉得以小钱买可以,可以提前下止盈单,挂高点的止盈单,不用到时手忙脚乱操作回复
2016-7-28

梦想在前方

回复 fang: static/image/common/back.gif不会对冲，要分别准备好钱和券。回复
2016-7-28

惜缘

回复惜缘: static/image/common/back.gif好的,谢谢回复
2016-7-27

阿斯顿

回复惜缘: static/image/common/back.gif慢慢来加油！回复

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☆ 展开评论(22条)★ 收起评论

【求助】期权如何计算收益率？
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精华

 2016-12-1   rialbynot  166548  20

现在在玩期权模拟，有个问题始终不太清楚。买入期权比较好理解全市价成本但如果加入卖出期权的组合该 ...

2024-2-22

通匠

学习下回复
2017-7-4

吴宇

技术贴回复
2017-7-4

JohnD

又是质量帖回复
2017-7-4

fang手手

mark 回复
2016-12-7

rialbynot

回复梦想在前方: static/image/common/back.gif不好意思还是想请教一下我今天做买入10张10000669 价格.0852 同时卖出13张10000691 价格 0.0473，软件显示保证金3291每张，则组合成本是不是 0.0852*10*10220 （3291*13-0.0473*13*10220）=45213.96 这样计算对的吧谢谢回复
2016-12-2

mig29

如果非要定量，那么就按保证金公式老老实实算。（券商会加收20％）回复
2016-12-2

mig29

更简单的估算就按每张3000-4000的保证金，然后看卖得多少钱，以及最终能兑现多少钱。回复
2016-12-2

mig29

最简单：假设初始资金10万，有义务仓。然后每天有浮盈就转出，浮亏就不补。到期后累计计算即可知道当月盈亏。回复
2016-12-2

神术

收益除以消耗掉的本金的平均值。回复
2016-12-2

rialbynot

回复梦想在前方: static/image/common/back.gif非常感谢哈在多问一下每天维持保证金的影响很大么如果按照2.4的话大概到期时8%左右收益率中间每天会偏离很多么回复

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波动率可能已经到底了，卖出波动率的交易员建议要获利了结，不要贪心
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精华

 2017-1-18   期权讲堂  49337  20

波动率可能已经到底了，卖出波动率的交易员建议要获利了结，不要贪心

2024-2-22

通匠

学习下回复
2017-7-4

澳门金沙_Sands

有意思回复
2017-1-23

666

这个帖子不错，学到了很多回复
2017-1-20

迪迪牛牛

回复 gypeng123: static/image/common/back.gif回复期权讲堂 :同求，请问如何联系，谢谢回复
2017-1-20

期权讲堂

回复 gypeng123: static/image/common/back.gif你可以买远月跨式，这个时候你可以获得最大的vega,牺牲最小的theta,虽然远月的gama很小，但是跟你没有太大的关系回复
2017-1-20

gypeng123

挺想买远月跨的，没做过，赚钱概率大不回复
2017-1-20

mig29

证件会的任务是维持赌场能平稳运行下去，不要突然大涨大跌。回复
2017-1-20

mig29

没人提到国家队控盘的因素？照办西方理论是不行的。回复
2017-1-19

zhuzhu829

回复 chengting0228: static/image/common/back.gif回复 khoo_1 :涨姿势回复
2017-1-19

khoo_1

回复 chengting0228: static/image/common/back.gif多么痛的领悟~ 回复

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炒A50期权赚钱最终还是得判断A50波动方向~
精华

 2016-5-20   bbking  55483  20

其实所谓的期权定价或者其他基本理论没太大用处~毕竟你没法判断哪个期权高估低估~那个价差太小你不可能做任 ...

2024-2-22

通匠

学习下回复
2017-7-4

limsin

刚刚学习期权回复
2017-7-4

kenhack

其实我还是没弄明白到底期权怎么交易，交易什么。看起来都是啥啥套利，咋套。。。回复
2016-8-24

墨子

回复 sinceqq: static/image/common/back.gif回复 sinceqq :现在50ETF期权的程序化交易比例还不到10%，期货倒是在30%了回复
2016-8-23

hybird

我也想知道回复
2016-8-22

mig29

有哪家的软件能提供基于希腊字母的策略不？回复
2016-8-22

郭碗瓢盆

散户跟机构的不同吧回复
2016-8-19

kkndyz

判断行情和预测方向是两个概念吧？做多vega或者做空vega没有问题，我一直在做，只不过收益不高。回复
2016-8-19

RedBull

同意.都方向.波动率只是在一段时间内和方向. 回复
2016-6-12

journey

有道理有道理回复

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期权操作解困实例（一次失误解困）
精华

 2016-3-18   wanlue  37252  9

新手操作，仅当教训，惊心动魄，有点恐惧了 2月22日以0.0966卖出3月沽，当日盈利，3月25日行情急转涨到0.1 ...

2024-2-22

通匠

学习下回复
2017-6-30

专业骑驴

366的uid，好老的人了回复
2017-6-30

LLW9BiP4Sg

好老的帖子呀回复
2017-6-30

yu09117

刚刚学习期权回复
2016-4-1

花开的那一瞬间

现在玩期权感觉还真的不如去拉斯维加斯回复
2016-3-19

吴宇

wanlue 发表于 2016-3-18 22:12 这时候有两种选择： 1．认赔出场 2．进行动态调整来避险写的很好，谢谢分享！回复
2016-3-18

吴宇

写的很好，谢谢分享！回复
2016-3-18

wanlue

这时候有两种选择： 1．认赔出场 2．进行动态调整来避险现在来讨论如何进行动态调整要规避这个买进Put的部位风险，首先要研判是要规避方向性的风险或是波动率的风险若要规避的是方向性的风险就必须在相反的方向建立一个新的部位，但建立新的部位之前，必须要同时考虑到波动率的问题回复
2016-3-18

optiver

看来wanlue也是好赌之人呀！哈哈，最近这走势，2月29买入的看涨期权估计都赚翻了，毕竟杠杆放在那里回复
2016-3-18

lihao

膜拜大神！回复

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关于卖跨策略的个人看法
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精华

 2016-8-15   神术  60075  18

我个人玩到现在，对于卖出跨式曾经也有过尝试，那些个尝试在卖方大概率获胜理论下基本是以盈利告终的。但是 ...

2024-2-22

通匠

学习下回复
2017-6-28

穿白衬衣黑人

神总的帖子不错，看看回复
2017-3-3

LLW9BiP4Sg

老铁顶一下回复
2017-3-3

神术

回复 aoxuehui: static/image/common/back.gif同样虚值度的期权认购要的保证金比认沽多，光这一点收益已经不平衡了。回复
2017-3-3

aoxuehui

卖跨比卖单边更具有风险性，而收益整体比卖单边要小, 这句话是从那些方面来分析？回复
2016-11-12

zzjjjn

没有哪个策略是最好的，理论和实际要结合，要及时调整。大道至简，适合自己的策略是好策略。回复
2016-10-9

rimrockcn

到时候，你下得了刀才行呀，反正我是不行，所以，小仓位，低风险操作:lol 回复
2016-10-9

woshengton

关键在于怎么止损。回复
2016-10-6

lbcylgf

回复 lbcylgf: static/image/common/back.gif对的，目前50ETF没有组合保证金，导致很多教科书经典策略的保证金效率极低，大大限制了策略的实战应用。在目前的保证金制度下，相对来说卖跨可行性是最高的。组合保证金制度后，卖跨的保证金理论上可降低30%以上，现制度正好相当于做了一个仓位风控，所以卖跨策略风险度打到80%其实风险不大，加上合理的盘中风控，比卖单边的风险相对小多了。回复
2016-10-6

muzili

回复 lbcylgf: static/image/common/back.gif只想提醒您，现在50ETF期权没有组合保证金噢回复

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12月基本结束，做认估20万本金赚了近五十万
精华

火

 2016-12-26   Ringyun  168527  101

12月5号后坚定的做空，买认估，中间经历波折，现在快到期了，也该发发贴请大家指正了。先从2400开始买， ...

2024-2-22

通匠

学习下回复
2017-7-2

Ringyun

回复绝艺: static/image/common/back.gif没错的。回复
2017-7-2

Ringyun

回复绝艺: static/image/common/back.gif50ETF 回复
2017-6-28

Ceceliababyzcz

大家都来跟楼主取经了回复
2017-6-28

绝艺

指底仓出现浮盈然后分批加码回复
2017-6-28

绝艺

主要是判定标的日线出现波段机会然后出现浮盈分批开仓吗？回复
2017-6-28

绝艺

楼主指的标的是指50etf还是上证50指数？新手盼回复回复
2017-6-18

Ringyun

回复贾通灵: static/image/common/back.gif有所调整。不过也只是周线上的回调吧？回复
2017-6-18

贾通灵

下跌趋势已经形成，楼主还要继续看多吗？回复
2017-6-18

Ringyun

回复时间的复利: static/image/common/back.gif并没有，虚一点的2350不是月初买的，是后来换的回复

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【期权PDF下载】怎么做期权对冲？利用Eviews 计算套保比率β
附件

精华

 2016-3-5   吴宇  32589  7

如果认为未来资产价格会显著下跌，则买入行权价K 越大的看跌期权套保效果越好；如果认为未来资产价格幵丌会 ...

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卖期权的三个感想
精华

 2016-5-4   mostgo  61571  15

一、卖期权相比趋势交易有一个好处，趋势交易如果形势有利拿着，形式不利的时候跑，有可能是小亏或者根本不 ...

2024-2-22

通匠

刚刚学习期权回复
2017-7-6

jb03

好帖子回复
2016-9-22

aizhan

回复神术: static/image/common/back.gif最喜欢的电影，哈哈哈，握手回复
2016-9-22

aizhan

回复 rypan: static/image/common/back.gif请问第四点怎么了？我个人觉得没毛病呀回复
2016-9-21

rypan

第四点不能同意期权有Gamma和Vega要考虑回复
2016-9-21

luchangwei

實戰經驗謝謝分享!!! 回复
2016-9-20

kkndyz

任何卖都要注意风控~ 别的不多说! 回复
2016-9-20

dlyume

谢谢分享，学习回复
2016-9-16

巽龙

学习回复
2016-6-17

moren

回复 rypan: static/image/common/back.gif是的，楼主卖期权，很容易发生黑天鹅事件一夜之间就破产了回复

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保持delta中性怎么解决高吸低抛的问题？
精华

 2016-9-10   shuijing  48288  19

卖购权买正股是一个做空波动率的组合，但是要保持delta中性的话，必然会带来高吸低抛的问题，请问大家是怎 ...

2024-2-22

通匠

刚刚学习期权回复
2017-7-8

limsin

有意思啊回复
2016-10-7

shuijing

回复 lbcylgf: static/image/common/back.gif您的观点非常有启发谢谢回复
2016-10-6

aizhan

回复 lbcylgf: static/image/common/back.gif楼主真期权大神！回复
2016-10-6

lbcylgf

实战做delta中性已经有1年多了，效果不错。关于高吸低抛问题，我有几点看法： 1、高吸低抛是期权卖方delta中性策略所必须付出的代价。高吸低抛的目的是控制D值的风险。要从整体组合角度看问题，而不要拘泥于单个合约。假如整体组合的theta值每天给你10000元的潜在收益，平时你为了调D值一天付出2000元成本多吗？有时大波动来了，代价再大一些也正常。 2、从降低操作成本角度，可以适当放大调控delta的阈值。这个需要每个人按照自己的风险偏好和操作风格把握。 3、还有一个降低操作频率的方法就是选择伽马相对较小的合约，比如说远期的，稍虚一些的，这样D值整体会更稳定一些。回复
2016-10-6

rimrockcn

很好，好多策略可用回复
2016-10-6

nwales

要做到绝对的delta中性，这确实是个问题。我做法是大概有一个方向判断，比如略微看空，就留一个负delta缺口。回复
2016-9-12

lszip

delta中性最大好处是对冲了风险，移仓时不会出现总头寸亏损，个人理解回复
2016-9-12

好恽气

回复好恽气: static/image/common/back.gifIV下降的盈利能抵消高吸低抛的亏损吗？回复
2016-9-12

ivo

这个问题的本质就是gamma的头寸是怎样的嘛，看你想赚gamma的钱还是theta的钱咯回复

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我的期权操作日记（4月19日）
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精华

 2016-4-19   期权论坛第一帅  34621  7

今天按照计划买入了期权跨式组合。理由如下：1、大盘振幅越来越小，三角形整理即将走到尾声，BOLL通道也越 ...

2024-2-22

通匠

刚刚学习期权回复
2017-7-14

小清晰゛

有意思啊回复
2016-4-19

退出观望

是按持有到期分析的:) 回复
2016-4-19

期权论坛第一帅

退出观望发表于 2016-4-19 08:39 以六月期权来说，2050-2250的跨式组合也可选。二者优劣对比： 1、楼主组合2.15+（-）0.19即1.96或2.34开 ... 你这种策略是持有到期吗？回复
2016-4-19

吴宇

妹子发表于 2016-4-19 00:58 期权论坛相对于一天到晚发广告的贴吧或者一群键盘手的骂人股吧，确实能学到一些东西！欢迎新的小伙伴~{:6_265:} 回复
2016-4-19

退出观望

以六月期权来说，2050-2250的跨式组合也可选。二者优劣对比： 1、楼主组合2.15+（-）0.19即1.96或2.34开始盈利，跨式组合2.15+（-）（0.1+0.0467+0.0554）即1.948或2.352开始盈利； 2、据楼主分析，持有一月最大损失0.0581，跨式组合持有两月最大损失0.102； 3、楼主组合持有期间一个月，跨式组合可持有到期，时间价值高一倍。简单粗暴的分析，不知道有没错。仅供大家拍砖。:D说明：本人未按此操作！回复
2016-4-19

woshengton

很用心的分享。回复
2016-4-19

妹子

本帖最后由妹子于 2016-4-19 00:59 编辑期权论坛相对于一天到晚发广告的贴吧或者一群键盘手的骂人股吧，确实能学到一些东西！回复
2016-4-19

吴宇

期权论坛第一帅发表于 2016-4-19 00:31 吧主就加精@admin 谢谢分享这么用心的操作思路回复
2016-4-19

期权论坛第一帅

吧主就加精{:4_349:}@admin 回复

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最好期权问答（Chinaoption版权所有）
精华

 2015-10-22   吴宇  36577  4

来自：http://www.chinaoption.cn/newsitem/277105269 1. 什么是期权? 期权就是“有期限的权利”,首先这是 ...

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在波动率下跌趋势中卖了一些6 月2.15的puts
图片

精华

 2016-6-6   lihao  32175  7

今天行情的波动率太高了，看准趋势卖了puts，下午有些后悔，今天平仓总体不错。

2024-2-22

通匠

刚刚学习期权回复
2017-7-17

蠢萌蠢萌_少女

刚刚学习期权回复
2016-6-12

期权新手

不知道端午节后波动率怎么走，希望继续走低吧回复
2016-6-8

zhy88888

回复 zhy88888: static/image/common/back.gif回复 Fei :谢谢，有手机版吗？回复
2016-6-7

Fei

回复 zhy88888: static/image/common/back.gif万得数据肯定可以回复
2016-6-7

zhy88888

请教哪个行情软件可以看期权的实时隐含波动率曲线（第三张图)? 回复
2016-6-7

ask

回复风中鹞式: static/image/common/back.gif回复 lihao :请问这几天也这么操作吗？回复
2016-6-7

ask

昨天平仓了吗？今天下午又可以做了。回复
2016-6-6

Fei

这波动率居然是单边行情，难道的走势回复
2016-6-6

50etf666

回复风中鹞式: static/image/common/back.gif理解了，谢谢分享。回复

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近月虚值认购是在送钱么？
精华

 2016-8-19   HSHCH  41651  15

还剩4个交易日，涨7.2%才会触发，为啥IV还那么高？

2024-2-21

通匠

谢谢分享回复
2016-11-20

Ringyun

如果期权最后一日，会不会无法平仓？最后卖一档价格是0.0001 回复
2016-11-20

Ringyun

回复鸿钧sunny: static/image/common/back.gif如果期权最后一日，会不会无法平仓？最后卖一档价格是0.0001 回复
2016-8-30

jixlong

回复 Oshair: static/image/common/back.gif联系我，前三券商，联系方式见良心贴回复
2016-8-29

HSHCH

回复新人: static/image/common/back.gif只是在提示短期有芝麻变大的机会回复
2016-8-24

新人

这个和捡芝麻的方法不是一样的吗？https://www.optbbs.com/thread-2164-1-1.html 回复
2016-8-24

HSHCH

回复 Oshair: static/image/common/back.gif据说期货公司便宜。回复
2016-8-24

Oshair

大家目前交易的手续费是多少。一张10块？回复
2016-8-24

HSHCH

回复 mig29: static/image/common/back.gif是的，个股期权不能这么操作，事件影响太大~ 回复
2016-8-22

ivo

又赚不了多少钱的回复

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买了很多call，现在换成put
精华

评分

 2016-11-21   888  32057  15

赶紧买put，不听肯定后悔。

2024-2-21

通匠

谢谢分享回复
2016-11-22

shuijing

说对一次不难，说对十次看看回复
2016-11-22

期货

交易的漂亮饿回复
2016-11-21

幸福e味道

看看这个帖子回复
2016-11-21

xiaodaofei1234

明天11月购2350怎么走回复
2016-11-21

贾通灵

太厉害了回复
2016-11-21

卡卡西

回复卡卡西: static/image/common/back.gif早知道上午就下10张试试水了。。。回复
2016-11-21

卡卡西

来晚了看来回复
2016-11-21

金融

https://www.optbbs.com/thread-2919-1-1.html 呵呵，瞎猜的吧。。回复
2016-11-21

杨洋

卖call也赚了一倍多，这行情就这么简单回复

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开户过程中遇到的诸多意外人为灾难，给大家提个醒
精华

评分

 2016-11-15   熊猫  44531  17

开户过程中遇到的诸多意外人为灾难，给大家提个醒不知道为什么我开个户遇到这么多天降人祸，给大家提个 ...

2024-2-21

通匠

谢谢分享回复
2016-12-8

chaostring

慰问…… 回复
2016-11-27

熊猫

回复学徒: static/image/common/back.gif哈尔滨，大小也是个省会城市了，没想到吧。回复
2016-11-22

熊猫

回复 cswcsw: static/image/common/back.gif不是的，我这完全是因为客户经理完全不熟悉业务流程造成的。有专业的客户经理全程跟进，很快的。回复
2016-11-22

惜缘

早说吗．你可以来找我开户吗，回复
2016-11-22

jixlong

开户找我啊，一步到位，去营业部一次即可。全国大部分城市可以代办的回复
2016-11-22

cswcsw

:o 感觉好麻烦的样子啊回复
2016-11-22

熊猫

如果身处经济不发达的地区，本地不容易找到专业的客户经理和证券公司，那真是不能节省路费和时间，宁可去离家最近的城市营业部开户，也不要忍受本地高额的手续费和糟糕之极的都不能叫服务了，那叫人为设置各种障碍。回复
2016-11-22

熊猫

现在又遇障碍，客户经理告诉我提交完资料就可以转走资金了，等再签合同时再转回资金就可以了。我因为一天也不想在这家证券公司交易了，已经开始着手二次开户了，虽然觉得不太妥当但也把资金拿走去开股指继而准备二次开户了。但客户经理又打电话告诉我，说分公司审批给退回了，因为没有资金。:L我的开户跟个噩梦似的，不晓得到底什么时候能脱离这条贼船。回复
2016-11-22

熊猫

回复熊猫: static/image/common/back.gif回复 Ringyun :我也等不了营业部的处理结果了。客户经理极力阻拦，但我还是重考了，结果也考过了。回复