看涨期权从虚值到实值,Delta从0到1,平值看涨期权接近0.5。看跌期权从虚值到实值,Delta从0到-1,平值看跌期权接近-0.5。
从期权买方来看,Gamma为正值,从期权卖方来看,Gamma为负值;在平值附近,看涨期权和看跌期权的Gamma几乎相等;平值期权的Gamma值最大,深度实值和深度虚值期权的Gamma都接近于0;平值期权的Gamma值随着到期日的临近会加速增加。
一方面是因为利率本身变化不大,波动比较小,另一方面是无风险利率的波动对期权价格影响的权重比较小。
本版积分规则 发表回复 回帖并转播 回帖后跳转到最后一页
QQ咨询|关于我们|Archiver|手机版|小黑屋|( 辽ICP备15012455号-4 ) Powered by 期权论坛 X3.2 © 2001-2016 期权工具网&期权论坛 Inc.
下载期权论坛手机APP