利率提高,期权买方收到未来现金流的现值减少从而使期权的时间价值降低,怎么理解

dz118605 · 2018-4-30 04:41:56

期权买方未来有个待收现金流，主要就表现为期权的时间价值。
当利率提高时，这个现金流折算到今天，即，除以(1+利率)，这个折现过程中，
由于利率的提高，使得分母变大，未来现金流的价值降低了，也就相当于降低了期权的时间价值。

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