【财通金工】陶金期权指数显示情绪偏空（2019/06/21）

1.本日行情概况
1.今日50ETF收盘于2.953，较前一个交易日下降0.03%；市场波动指数由前一个交易日的22.07上涨至25.11；由于波动率的动量效应，市场波动指数又出现了向上的跳变。
2.期权持仓量上涨3.64%至348.15万张，而成交量大幅下降46.62%至334.50万张；
3. 本日陶金期权指数读值为35，今日指数读值虽然较昨日大幅下降，显示短期情绪转为偏空。

2.陶金期权指数，本期读值为35/100，情绪偏空

近期打分变化表

近期多空择时表现

更多陶金期权指数信息见文后附录。

3. 每日期权数据
1. 50ETF走势

2. 近十五日波动率

3. 历史波动率锥

4. 期权持仓量

5. 期权成交量

6. 成交额PCR

7. PCR(成交量)&PCR(持仓量)

附录：
整体来看，财通金工编制的陶金期权指数有一定的择时能力。

我们把打分分为10组，0～10分分为第一组，11～20分分为第二组，91～100分分为第十组。
我们发现第六组、第五组和第七组出现的频数最高，而第一组、第十组出现频率低。

从分组的平均收益率来看，打分高于50分的情况下标的在下一天一般具有正收益，且平均收益对于打分有一定单调性，打分越高收益越高，当打分超过90分情况下第二天平均收益为负，不过历史上打分超过90分的次数极少，打分低于40分的情况下标的在下一天一般具有负收益，在0～40分各个分组上平均收益都为负。

从分组的平均胜率来看，除了第二组、第五组、第十组之外，其他各组的预测胜率都超过了50%。

从分组的盈亏比来看，一般来讲，打分越高，盈亏比越高。

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