期权论坛

今日点睛
50ETF大幅反弹，历史波动率显著上升，期权认购合约多数上涨。
01
现货行情分析
上证50指数报收于2740.53点，上涨39.66点，涨幅为1.47%，成交288.72亿元。

50指数权重前十的成分股悉数上涨，其中，权重最大的中国平安上涨1.68%。
50指数前十权重成分股

日期：2018.5.18，数据来源：WIND

标的上证50ETF（代码：510050）开盘后震荡上扬，收盘报于2.733元，上涨0.044元，涨幅为1.64%，日内振幅为1.93%，成交额为17.72亿元。

50ETF日线走势

日期：2018.5.18，数据来源：WIND

02
期权行情分析
期权认购合约多数上涨，其中，成交量最大的购5月2700合约上涨111.71%，持仓量最大的购5月2750合约上涨193.65%；认沽合约悉数下跌，其中，成交量和持仓量最大的沽5月2700合约下跌64.59%。

当日成交量前五期权合约

日期：2018.5.18，数据来源：WIND

当日持仓量前五期权合约

日期：2018.5.18，数据来源：WIND

期权总成交130.86万张，其中认购成交76.67万张，认沽成交54.19万张; 总持仓168.60万张，其中认购持仓101.25万张，认沽持仓67.34万张; P/C成交比0.71，P/C持仓比0.67。

各到期月份成交量和持仓量统计

成交量和持仓量

日期：2018.5.18，数据来源：WIND

03
波动率分析
50ETF历史波动率显著上升， 5日和20日波动率最新值分别为18.91%和17.43%；平值合约加权平均隐含波动率为18.59%，较上一交易日基本持平。

50ETF历史波动率

日期：2018.5.18，数据来源：WIND

平值合约加权平均隐含波动率及波动率差

日期：2018.5.18，数据来源：WIND

04
策略提示

光大证券零售业务总部
期权业务部徐立峰
E-mail：xulifeng@ebscn.com

免责申明：本微信涉及的内容基于公司内外部已发布的信息整理而成，不构成对任何人的投资建议，光大证券不对使用本微信涉及的内容所引发的任何直接或间接损失负任何责任！