【华泰金工林晓明团队】光伏ETF场内流通份额上涨158%——ETP与量化基金周报20201228

论坛 › 期权论坛 › 期权

 华泰金融工程  2021-1-1 19:59  9356  0

林晓明 S0570516010001
SFC No. BPY421 研究员

黄晓彬 S0570516070001 研究员

张泽 S0570520090004 研究员
源洁莹 S0570119080125 联系人

报告发布时间：2020年12月28日

摘要
上周A股主要股指表现分化，短期Shibor利率下跌，黄金现货价格微跌
上周（2020/12/19-2020/12/26）A股主要股指表现分化；十年期国债利率下跌，短期Shibor利率下跌，长期Shibor利率下跌；伦敦黄金现货价格下跌0.1%，白银现货价格保持稳定；人民币兑美元、欧元、日元、英镑升值，兑美元中间价报收于6.5241。

权益类、债券类、另类投资ETP表现良好，多数上涨
上周权益类ETP表现较好。成交额前20的主动型权益ETP多数上涨，其中社会责任（161912.SZ）涨幅最高，为7.04%。上周债券类ETP表现较好。成交额前10的主动型债券ETP多数上涨，其中民生添利（166904.SZ）涨幅最高，为11.94%。上周跨境类ETP表现较差。成交额前15的主动型跨境ETP多数下跌，其中信诚四国（165510.SZ）跌幅最高，为22.30%。另类投资ETP多数上涨，其中豆粕ETF（159985.SZ）涨幅最高，为3.52%。

上周ETF中，光伏ETF（515790.SH）场内流通份额增幅达158.28%
上周ETF中，光伏ETF（515790.SH）场内流通份额增幅最大，为158.28%，流通份额增至57.50亿份。BOCI创业（159821.SZ）场内流通份额降幅最大，上周降幅达28.71%，目前场内流通份额降为484.20万份。上周LOF中，信诚周期（165516.SZ）场内流通份额增幅最大，为123.04%，流通份额增至265.25万份。银华300（161811.SZ）场内流通份额降幅最大，上周降幅达17.61%，目前场内流通份额降为1908.96万份。

上周新上市ETP及ETP市场新动态
国联安基金管理有限公司的中证100E（162509.SZ）于2020年12月21日上市，由黄欣任基金经理。该基金的业绩比较标准为中证100指数收益率*95%+活期存款利率(税后)*5%。民生加银基金管理有限公司的科创加银（501200.SH）于2020年12月21日上市，由孙伟、王晓岩任基金经理。该基金的业绩比较标准为中国战略新兴产业成份指数收益率*60%+中债综合指数收益率*30%+恒生互联网科技业指数收益率*10%。

本周ETF建议关注大金融、周期板块相关

上周大金融板块、消费板块、周期板块均多数ETF资金净流入，其中大金融板块、周期板块流入数额较大，建议关注大金融板块、周期板块相关。本周建议关注以下产品：证券ETF（512880.SH），券商ETF（512000.SH），证券ETF基金（512900.SH），军工ETF（512660.SH），军工龙头ETF（512710.SH）。

风险提示：本报告对历史数据进行梳理总结，不构成任何投资建议。根据历史数据的规律总结，存在失效的可能，历史结果不能简单预测未来。

中国ETP市场总览
ETP（Exchange Tradable Products）是交易所交易产品的总称，在世界范围内，ETP主要包括交易所交易基金、交易所交易货币、交易所交易商品、交易所交易票据等。目前，我国的ETP的数量和规模都在稳步提升，相关产品覆盖到股票、债券、货币、商品和外汇等多个市场。

国内ETP的数量与规模
根据Wind数据统计，截至2020年12月25日，除去分级基金，我国大陆地区ETP总数目为721支，总规模约为16032.47亿。

按产品形式分类
按产品形式划分，我国的ETP可分为交易型开放式指数证券投资基金（Exchange Traded Fund，简称ETF）、上市开放式基金（Listed Open-Ended Fund，简称LOF）、封闭式基金和分级基金。本周报主要关注ETF（场内）、LOF（场内）和上市封闭式基金的市场状况和一周表现。

据Wind数据统计，截至2020年12月25日，在不考虑分级基金的情况下，我国ETP产品中ETF（场内）、LOF（场内）以及上市封闭基金分别为366支、302支和53支，占比分别为50.76%、41.89%和7.35%，在数量上以ETF基金为主。我国ETP产品中ETF规模最大，为9855.31亿，LOF规模5330.20亿，封闭式基金规模为846.96亿，分别占比为61.47%、33.25%和5.28%。

按资产类别分类
我国ETP按资产类别可分为权益类、债券类、跨境类、另类投资类和货币类。据Wind数据统计，截至2020年12月25日，在不考虑分级基金的情况下，我国权益类ETP包括股票型和混合型基金，共计552支产品；债券类ETP包括债券ETF、债券LOF和债券型封闭式基金，共计76支产品；跨境类ETP主要包括跨境类ETF和跨境类LOF，共计50支产品；另类投资ETF有11支黄金ETF、1支白银LOF、1支豆粕ETF、1支REITs基金、1支有色金属ETF和1支能源化工基金；货币类ETP共计27支产品。

本周新上市ETP动态
国联安基金的中证100E（162509.SZ）于2020年12月21日上市，由黄欣任基金经理。该基金的业绩比较标准为中证100指数收益率*95%+活期存款利率(税后)*5%。民生加银基金的科创加银（501200.SH）于2020年12月21日上市，由孙伟、王晓岩任基金经理。该基金的业绩比较标准为中国战略新兴产业成份指数收益率*60%+中债综合指数收益率*30%+恒生互联网科技业指数收益率*10%。

上周ETP市场表现
本周报主要统计权益类、债券类、跨境类和另类ETP的市场表现。

权益类ETP表现较好，社会责任（161912.SZ）上涨7.04%
上周权益类ETP表现较好。成交额前20的主动型权益ETP多数上涨，有16支上涨、2支下跌、2支持平，其中社会责任（161912.SZ）涨幅最高，为7.04%。成交额前20的被动型权益ETP多数上涨，有12支上涨、8支下跌，其中光伏ETF（515790.SH）涨幅最高，为12.22%。

债券ETP表现较好，民生添利（166904.SZ）上涨11.94%
上周债券类ETP表现较好。成交额前10的主动型债券ETP多数上涨，有8支上涨、2支下跌，其中民生添利（166904.SZ）涨幅最高，为11.94%。成交额前10的被动型债券ETP多数上涨，有9支上涨、1支下跌，其中10年地方债ETF（511270.SH）涨幅最高，为1.04%。

跨境类ETP表现较差，信诚四国（165510.SZ）跌幅达22.30%
上周跨境类ETP表现较差。成交额前15的主动型跨境ETP多数下跌，有9支下跌、6支上涨，其中信诚四国（165510.SZ）跌幅最高，为22.30%。成交额前15的被动型跨境ETP多数下跌，有14支下跌、1支上涨，其中中概互联网ETF（513050.SH）跌幅最高，为4.18%。

贵金属ETP多数上涨，上海金AUETF（518860.SH）上涨1.26%
上周另类投资ETP中，贵金属ETP多数上涨，有11支上涨、1支下跌，其中上海金AUETF（518860.SH）涨幅最高，为1.26%。豆粕ETF（159985.SZ ）上涨3.52%；REITs基金鹏华前海（184801.SZ）上涨0.02%；能源化工（159981.SZ）下跌1.84%；有色金属ETF有色期货（159980.SZ）下跌1.83%。

上周ETP份额变化
下面统计了基金规模不低于1亿的非货币型ETF和LOF的场内流通份额变化情况。

光伏ETF（515790.SH）场内流通份额增幅达158.28%
上周ETF中，光伏ETF（515790.SH）场内流通份额增幅最大，为158.28%，流通份额增至57.50亿份。BOCI创业（159821.SZ）场内流通份额降幅最大，上周降幅达28.71%，目前场内流通份额降为4842万份。

信诚周期（165516.SZ）场内流通份额增幅达123.04%
上周LOF中，信诚周期（165516.SZ）场内流通份额增幅最大，为123.04%，流通份额增至265.25万份。银华300（161811.SZ）场内流通份额降幅最大，上周降幅达17.61%，目前场内流通份额降为1908.96万份。

创业板（159915.SZ）资金净流入49.93亿元
上周宽基ETF中，创业板（159915.SZ）资金净流入最多，为49.93亿元。上证50ETF（510050.SH）资金净流出最多，为23.12亿元。

大金融、消费、周期板块ETF多数资金净流入，成长板块多数资金净流出

上周行业ETF中，大金融板块多数ETF资金净流入，证券ETF（512880.SH）净流入最多，为9.60亿元。消费板块多数ETF资金净流入，消费ETF（159928.SZ）净流入最多，为1.05亿元。周期板块多数ETF资金净流入，军工ETF（512660.SH）净流入最多，为9.25亿元。成长板块中多数ETF资金净流出，芯片ETF（512760.SH）净流出最多，为3.04亿元。

本周ETF建议关注大金融板块、周期板块相关

上周大金融板块、消费板块、周期板块均多数ETF资金净流入，其中大金融板块、周期板块流入数额较大，建议关注大金融板块、周期板块相关。本周建议关注以下产品：证券ETF（512880.SH），券商ETF（512000.SH），证券ETF基金（512900.SH），军工ETF（512660.SH），军工龙头ETF（512710.SH）。

风险提示

本报告对历史数据进行梳理总结，不构成任何投资建议。根据历史数据的规律总结，存在失效的可能。市场发生超预期波动，导致拥挤交易，可能会使得ETP产品价格暴涨暴跌。量化与非量化基金的业绩受到多种因素影响，包括环境、政策、基金管理人变化等，过去业绩好的基金不代表未来依然业绩好。ETP流通份额变化受到多种因素影响，流通份额变化不能直接形成产品价格预测。本报告仅总结历史数据，历史结果不能简单预测未来。

附录：近期市场回顾
股票市场方面，以下统计了上证综指、深证成指、沪深300、中证500近两周的成交额与收盘价数据：

国债收益率方面，以下统计了中债、国开债、中证、Chinamoney和上海清算所国债10年到期收益率，以及中债国债10年即期收益率数据：

Shibor利率方面，以下统计了隔夜、1周、2周、1个月、3个月、6个月、9个月和1年期限的Shibor利率：

贵金属方面，以下统计了伦敦金现和伦敦银现近两周的日涨跌幅与收盘点位：

外汇市场方面，以下统计了美元、欧元、日元和英镑兑人民币的汇率数据：

统计指标说明
本报告数据来源于Wind数据库，指标说明如下：

免责声明与评级说明

公众平台免责申明
本公众平台不是华泰证券研究所官方订阅平台。相关观点或信息请以华泰证券官方公众平台为准。根据《证券期货投资者适当性管理办法》的相关要求，本公众号内容仅面向华泰证券客户中的专业投资者，请勿对本公众号内容进行任何形式的转发。若您并非华泰证券客户中的专业投资者，请取消关注本公众号，不再订阅、接收或使用本公众号中的内容。因本公众号难以设置访问权限，若给您造成不便，烦请谅解！本公众号旨在沟通研究信息，交流研究经验，华泰证券不因任何订阅本公众号的行为而将订阅者视为华泰证券的客户。

本公众号研究报告有关内容摘编自已经发布的研究报告的，若因对报告的摘编而产生歧义，应以报告发布当日的完整内容为准。如需了解详细内容，请具体参见华泰证券所发布的完整版报告。

本公众号内容基于作者认为可靠的、已公开的信息编制，但作者对该等信息的准确性及完整性不作任何保证，也不对证券价格的涨跌或市场走势作确定性判断。本公众号所载的意见、评估及预测仅反映发布当日的观点和判断。在不同时期，华泰证券可能会发出与本公众号所载意见、评估及预测不一致的研究报告。

在任何情况下，本公众号中的信息或所表述的意见均不构成对客户私人投资建议。订阅人不应单独依靠本订阅号中的信息而取代自身独立的判断，应自主做出投资决策并自行承担投资风险。普通投资者若使用本资料，有可能会因缺乏解读服务而对内容产生理解上的歧义，进而造成投资损失。对依据或者使用本公众号内容所造成的一切后果，华泰证券及作者均不承担任何法律责任。

本公众号版权仅为华泰证券股份有限公司所有，未经公司书面许可，任何机构或个人不得以翻版、复制、发表、引用或再次分发他人等任何形式侵犯本公众号发布的所有内容的版权。如因侵权行为给华泰证券造成任何直接或间接的损失，华泰证券保留追究一切法律责任的权利。本公司具有中国证监会核准的“证券投资咨询”业务资格，经营许可证编号为：91320000704041011J。

华泰金工深度报告一览

金融周期系列研究（资产配置）

【华泰金工林晓明团队】2020年中国市场量化资产配置年度观点——周期归来、机会重生，顾短也兼长20200121

【华泰金工林晓明团队】量化资产配置2020年度观点——小周期争明日，大周期赢未来20200116

【华泰金工林晓明团队】风险预算模型如何度量风险更有效-改进风险度量方式稳定提升风险模型表现的方法

【华泰金工林晓明团队】周期双底存不确定性宜防守待趋势——短周期底部拐头机会渐增，待趋势明朗把握或更大20191022

【华泰金工林晓明团队】二十年一轮回的黄金投资大周期——黄金的三周期定价逻辑与组合配置、投资机会分析20190826
【华泰金工林晓明团队】如何有效判断真正的周期拐点？——定量测度实际周期长度提升市场拐点判准概率
【华泰金工林晓明团队】基钦周期的长度会缩短吗？——20190506
【华泰金工林晓明团队】二十载昔日重现，三四年周期轮回——2019年中国与全球市场量化资产配置年度观点（下）
【华泰金工林晓明团队】二十载昔日重现，三四年周期轮回——2019年中国与全球市场量化资产配置年度观点（上）
【华泰金工林晓明团队】周期轮动下的BL资产配置策略
【华泰金工林晓明团队】周期理论与机器学习资产收益预测——华泰金工市场周期与资产配置研究
【华泰金工林晓明团队】市场拐点的判断方法

【华泰金工林晓明团队】2018中国与全球市场的机会、风险 · 年度策略报告（上）
【华泰金工林晓明团队】基钦周期的量化测度与历史规律 · 华泰金工周期系列研究
【华泰金工林晓明团队】周期三因子定价与资产配置模型（四）——华泰金工周期系列研究

【华泰金工林晓明团队】周期三因子定价与资产配置模型（三）——华泰金工周期系列研究

【华泰金工林晓明团队】周期三因子定价与资产配置模型（二）——华泰金工周期系列研究

【华泰金工林晓明团队】周期三因子定价与资产配置模型（一）——华泰金工周期系列研究

【华泰金工林晓明团队】华泰金工周期研究系列 · 基于DDM模型的板块轮动探索

【华泰金工林晓明团队】市场周期的量化分解

【华泰金工林晓明团队】周期研究对大类资产的预测观点

【华泰金工林晓明团队】金融经济系统周期的确定（下）——华泰金工周期系列研究

【华泰金工林晓明团队】金融经济系统周期的确定（上）——华泰金工周期系列研究

【华泰金工林晓明团队】全球多市场择时配置初探——华泰周期择时研究系列

行业指数频谱分析及配置模型：市场的周期分析系列之三

【华泰金工林晓明团队】市场的频率——市场轮回，周期重生

【华泰金工林晓明团队】市场的轮回——金融市场周期与经济周期关系初探

周期起源
[h1]【华泰金工林晓明团队】企业间力的产生、传播和作用效果——华泰周期起源系列研究之八[/h1][h1]【华泰金工林晓明团队】耦合振子同步的藏本模型——华泰周期起源系列研究之七[/h1]【华泰金工林晓明团队】周期在供应链管理模型的实证——华泰周期起源系列研究之六
[h1]【华泰金工林晓明团队】不确定性与缓冲机制——华泰周期起源系列研究报告之五[/h1]【华泰金工林晓明团队】周期是矛盾双方稳定共存的结果——华泰周期起源系列研究之四
【华泰金工林晓明团队】周期是不确定性条件下的稳态——华泰周期起源系列研究之三
【华泰金工林晓明团队】周期趋同现象的动力学系统模型——华泰周期起源系列研究之二
【华泰金工林晓明团队】从微观同步到宏观周期——华泰周期起源系列研究报告之一

FOF与金融创新产品
【华泰金工林晓明团队】养老目标基金的中国市场开发流程--目标日期基金与目标风险基金产品设计研究
【华泰金工】生命周期基金Glide Path开发实例——华泰FOF与金融创新产品系列研究报告之一

因子周期（因子择时）
【华泰金工林晓明团队】市值因子收益与经济结构的关系——华泰因子周期研究系列之三
【华泰金工林晓明团队】周期视角下的因子投资时钟--华泰因子周期研究系列之二
【华泰金工林晓明团队】因子收益率的周期性研究初探

择时
【华泰金工林晓明团队】波动率与换手率构造牛熊指标——华泰金工量化择时系列

【华泰金工林晓明团队】A股市场低开现象研究
【华泰金工林晓明团队】华泰风险收益一致性择时模型
【华泰金工林晓明团队】技术指标与周期量价择时模型的结合
【华泰金工林晓明团队】华泰价量择时模型——市场周期在择时领域的应用

中观基本面轮动
【华泰金工林晓明团队】行业配置落地：指数增强篇——华泰中观基本面轮动系列之十
[h1]【华泰金工林晓明团队】行业配置策略：拥挤度视角——华泰中观基本面轮动系列之九[/h1][h1]【华泰金工林晓明团队】行业配置策略：景气度视角——华泰中观基本面轮动系列之八
[/h1][h1]【华泰金工林晓明团队】行业配置策略：趋势追踪视角——华泰中观基本面轮动系列之七[/h1][h1]【华泰金工林晓明团队】行业配置策略：宏观因子视角——华泰中观基本面轮动系列之六[/h1]【华泰金工林晓明团队】行业全景画像：投入产出表视角——华泰中观基本面轮动系列之五
【华泰金工林晓明团队】行业全景画像：改进杜邦拆解视角——华泰中观基本面轮动系列之四
[h1]【华泰金工林晓明团队】行业全景画像：风格因子视角 ——华泰中观基本面轮动系列之三[/h1][h1]【华泰金工林晓明团队】行业全景画像：宏观因子视角 ——华泰中观基本面轮动系列之二[/h1][h1]【华泰金工林晓明团队】确立研究对象：行业拆分与聚类——华泰中观基本面轮动系列之一[/h1]

行业轮动
[h1]【华泰金工林晓明团队】不同协方差估计方法对比分析（二）——华泰行业轮动系列报告之十三[/h1]【华泰金工林晓明团队】拥挤度指标在行业配置中的应用——华泰行业轮动系列报告之十二
【华泰金工林晓明团队】基于投入产出表的产业链分析 ——华泰行业轮动系列报告之十一
【华泰金工林晓明团队】不同协方差估计方法对比分析——华泰行业轮动系列报告之十

【华泰金工林晓明团队】景气度指标在行业配置中的应用——华泰行业轮动系列报告之九
【华泰金工林晓明团队】再探周期视角下的资产轮动——华泰行业轮动系列报告之八

【华泰金工林晓明团队】“华泰周期轮动”基金组合改进版——华泰行业轮动系列报告之七
【华泰金工林晓明团队】“华泰周期轮动”基金组合构建——华泰行业轮动系列之六
【华泰金工林晓明团队】估值因子在行业配置中的应用——华泰行业轮动系列报告之五
【华泰金工林晓明团队】动量增强因子在行业配置中的应用——华泰行业轮动系列报告之四
【华泰金工林晓明团队】财务质量因子在行业配置中的应用——华泰行业轮动系列报告之三
【华泰金工林晓明团队】周期视角下的行业轮动实证分析——华泰行业轮动系列之二
【华泰金工林晓明团队】基于通用回归模型的行业轮动策略——华泰行业轮动系列之一

Smartbeta
【华泰金工林晓明团队】重剑无锋：低波动 Smart Beta——华泰 Smart Beta 系列之四
【华泰金工林晓明团队】投资优质股票：红利类Smart Beta——华泰Smart Beta系列之三
【华泰金工林晓明团队】博观约取：价值和成长Smart Beta——华泰Smart Beta系列之二

【华泰金工林晓明团队】Smart Beta：乘风破浪趁此时——华泰Smart Beta系列之一
【华泰金工林晓明团队】Smartbeta在资产配置中的优势——华泰金工Smartbeta专题研究之一

多因子选股
【华泰金工林晓明团队】华泰单因子测试之历史分位数因子——华泰多因子系列之十三

【华泰金工林晓明团队】桑土之防：结构化多因子风险模型——华泰多因子系列之十二

【华泰金工林晓明团队】华泰单因子测试之海量技术因子——华泰多因子系列之十一
【华泰金工林晓明团队】因子合成方法实证分析 ——华泰多因子系列之十
【华泰金工林晓明团队】华泰单因子测试之一致预期因子 ——华泰多因子系列之九
【华泰金工林晓明团队】华泰单因子测试之财务质量因子——华泰多因子系列之八

【华泰金工林晓明团队】华泰单因子测试之资金流向因子——华泰多因子系列之七
【华泰金工林晓明团队】华泰单因子测试之波动率类因子——华泰多因子系列之六

【华泰金工林晓明团队】华泰单因子测试之换手率类因子——华泰多因子系列之五
【华泰金工林晓明团队】华泰单因子测试之动量类因子——华泰多因子系列之四
【华泰金工林晓明团队】华泰单因子测试之成长类因子——华泰多因子系列之三
【华泰金工林晓明团队】华泰单因子测试之估值类因子——华泰多因子系列之二

【华泰金工林晓明团队】华泰多因子模型体系初探——华泰多因子系列之一
【华泰金工林晓明团队】五因子模型A股实证研究
【华泰金工林晓明团队】红利因子的有效性研究——华泰红利指数与红利因子系列研究报告之二

人工智能
【华泰金工林晓明团队】WGAN生成：从单资产到多资产——华泰人工智能系列之三十八

【华泰金工林晓明团队】舆情因子和BERT情感分类模型——华泰人工智能系列之三十七
【华泰金工林晓明团队】相对生成对抗网络RGAN实证——华泰人工智能系列之三十六
【华泰金工林晓明团队】WGAN应用于金融时间序列生成——华泰人工智能系列之三十五
【华泰金工林晓明团队】再探AlphaNet：结构和特征优化——华泰人工智能系列之三十四
【华泰金工林晓明团队】数据模式探索：无监督学习案例——华泰人工智能系列之三十三
【华泰金工林晓明团队】AlphaNet：因子挖掘神经网络——华泰人工智能系列之三十二
【华泰金工林晓明团队】生成对抗网络GAN初探——华泰人工智能系列之三十一
【华泰金工林晓明团队】从关联到逻辑：因果推断初探——华泰人工智能系列之三十
【华泰金工林晓明团队】另类标签和集成学习——华泰人工智能系列之二十九
【华泰金工林晓明团队】基于量价的人工智能选股体系概览——华泰人工智能系列之二十八
【华泰金工林晓明团队】揭开机器学习模型的“黑箱” ——华泰人工智能系列之二十七
【华泰金工林晓明团队】遗传规划在CTA信号挖掘中的应用——华泰人工智能系列之二十六
【华泰金工林晓明团队】市场弱有效性检验与择时战场选择——华泰人工智能系列之二十五

【华泰金工林晓明团队】投石问路：技术分析可靠否？——华泰人工智能系列之二十四
【华泰金工林晓明团队】再探基于遗传规划的选股因子挖掘——华泰人工智能系列之二十三
【华泰金工林晓明团队】基于CSCV框架的回测过拟合概率——华泰人工智能系列之二十二
【华泰金工林晓明团队】基于遗传规划的选股因子挖掘——华泰人工智能系列之二十一
【华泰金工林晓明团队】必然中的偶然：机器学习中的随机数——华泰人工智能系列之二十
【华泰金工林晓明团队】偶然中的必然：重采样技术检验过拟合——华泰人工智能系列之十九

【华泰金工林晓明团队】机器学习选股模型的调仓频率实证——华泰人工智能系列之十八

【华泰金工林晓明团队】人工智能选股之数据标注方法实证——华泰人工智能系列之十七
【华泰金工林晓明团队】再论时序交叉验证对抗过拟合——华泰人工智能系列之十六
【华泰金工林晓明团队】人工智能选股之卷积神经网络——华泰人工智能系列之十五

【华泰金工林晓明团队】对抗过拟合：从时序交叉验证谈起

【华泰金工林晓明团队】人工智能选股之损失函数的改进——华泰人工智能系列之十三

【华泰金工林晓明团队】人工智能选股之特征选择——华泰人工智能系列之十二
【华泰金工林晓明团队】人工智能选股之Stacking集成学习——华泰人工智能系列之十一

【华泰金工林晓明团队】宏观周期指标应用于随机森林选股——华泰人工智能系列之十
【华泰金工林晓明团队】人工智能选股之循环神经网络——华泰人工智能系列之九

【华泰金工林晓明团队】人工智能选股之全连接神经网络——华泰人工智能系列之八
【华泰金工林晓明团队】人工智能选股之Python实战——华泰人工智能系列之七

【华泰金工林晓明团队】人工智能选股之Boosting模型——华泰人工智能系列之六

【华泰金工林晓明团队】人工智能选股之随机森林模型——华泰人工智能系列之五
【华泰金工林晓明团队】人工智能选股之朴素贝叶斯模型——华泰人工智能系列之四
【华泰金工林晓明团队】人工智能选股之支持向量机模型— —华泰人工智能系列之三

【华泰金工林晓明团队】人工智能选股之广义线性模型——华泰人工智能系列之二

指数增强基金分析
【华泰金工林晓明团队】再探回归法测算基金持股仓位——华泰基金仓位分析专题报告
【华泰金工林晓明团队】酌古御今：指数增强基金收益分析
【华泰金工林晓明团队】基于回归法的基金持股仓位测算
【华泰金工林晓明团队】指数增强方法汇总及实例——量化多因子指数增强策略实证

基本面选股
【华泰金工林晓明团队】华泰价值选股之相对市盈率港股模型——相对市盈率港股通模型实证研究
【华泰金工林晓明团队】华泰价值选股之FFScore模型

【华泰金工林晓明团队】相对市盈率选股模型A股市场实证研究
【华泰金工林晓明团队】华泰价值选股之现金流因子研究——现金流因子选股策略实证研究
【华泰金工林晓明团队】华泰基本面选股之低市收率模型——小费雪选股法 A 股实证研究
【华泰金工林晓明团队】华泰基本面选股之高股息率模型之奥轩尼斯选股法A股实证研究

基金定投
【华泰金工林晓明团队】大成旗下基金2018定投策略研究
【华泰金工林晓明团队】布林带与股息率择时定投模型——基金定投系列专题研究报告之四
【华泰金工林晓明团队】基金定投3—马科维茨有效性检验

【华泰金工林晓明团队】基金定投2—投资标的与时机的选择方法

【华泰金工林晓明团队】基金定投1—分析方法与理论基础

基金评价
【华泰金工林晓明团队】基金评价及筛选全流程研究框架——股票型与债券型基金多种维度定量与定性评价法
【华泰金工林晓明团队】基金选股择时能力的定量分析法——我国公募基金大多具有较强选股能力
【华泰金工林晓明团队】基金业绩持续性的规律与策略构建——采用有效影响因子筛选出持续性较好的绩优基金

其它
【华泰金工林晓明团队】A股市场及行业的农历月份效应——月份效应之二
A股市场及行业的月份效应——详解历史数据中的隐藏法则

回复

分享到 :

0 人收藏

7级小牛

华泰金融工程

积分:1745

帖子:350

精华:0

+ 关注私信

期权论坛

期权论坛

期权网络科技版权所有: 关于我们; 联系我们; 加入我们; 反馈问题; 免责声明; 积分充值

统一社会信用代码: 积分规则; 网站地图; 爱文库; 下属网站

官方: 新浪微博; 微信公众号
◆

下载: 表情包; App下载

期权论坛

期权论坛

QQ咨询|关于我们|Archiver|手机版|小黑屋|( 辽ICP备15012455号-4 ) Powered by 期权论坛 X3.2 © 2001-2016 期权工具网&期权论坛 Inc.