可转债实盘策略20201223

可转债实盘策略每个交易日根据收盘价进行更新。为了便于比较不同策略的收益率高低，将会对每个策略编制一个指数，指数初始点位都是100点，每个交易日会根据价格变化和轮动进行更新。

1、低价策略

从集思录选择价格最低的10只转债(剔除公告强赎的可转债)，持有到强赎或到期。

策略指数点位：95.135

上一交易日点位：95.288

2、低价轮动策略

从集思录选择价格最低的10只转债(剔除公告强赎的可转债)，每隔5个交易日轮动。

策略指数点位：92.601

上一交易日点位：93.502
今天是定期轮动日，本策略卖出科达转债，买入城地转债。

3、双低轮动策略1

从集思录选择双低最低的10只转债(剔除公告强赎的可转债)，每隔5个交易日轮动。

策略指数点位：93.612

上一交易日点位：94.046
今天是定期轮动日，本策略卖出小康转债和博世转债，买入搜特转债和永安转债。

4、双低轮动策略2

从集思录选择双低最低的10只转债(剔除公告强赎的可转债)，按阈值轮动，当已入选的转债双低值大于未入选的转债一定阈值(这里阈值取5)时进行轮动。

策略指数点位：98.422

上一交易日点位：98.655
本策略今天达到轮动阈值，卖出洪涛转债和塞力转债，买入搜特转债和永安转债。

5、双低轮动策略3

与双低轮动策略2类似，只不过计算双低值时，采用可转债大神定风波的计算公式：转债价格*2-转股价值。

策略指数点位：93.930

上一交易日点位：94.552
本策略今天达到轮动阈值，卖出海波转债，买入永安转债。

6、低溢价率策略

从集思录选择溢价率最低的10只转债(剔除公告强赎的可转债)，每隔5个交易日轮动。

策略指数点位：116.379

上一交易日点位：113.296
今天定期轮动，本策略卖出泛微转债、中矿转债、沪工转债、小康转债，买入海容转债、蓝帆转债、宏辉转债、电气转债。

今天低溢价策略指数又一枝独秀，大涨3%。

风险提示：本文所提到的观点仅代表个人的意见，所涉及标的不作推荐，据此买卖，风险自负。