为何档位不平均呢？

本帖最后由刘一易于 2020-11-24 11:26 编辑

如图，300ETF的档位为何如此“厚此薄彼”？以卖方为例，卖沽就可以比较“舒服”的挑选自己觉得合适的档位，而且有太多档位可以选择，有些比如3.4之类的，有存在的必要吗？成交量持仓量都那么小……反观卖购合约，好可怜，只有5.25 、 5.5 、5.75 、6.0 这四个档位可选，而且还是跳着的，0.25一档，好宽的档位啊？！为何两边的合约档位的数量与档位宽度如此不平衡呢？交易所在想什么？

梦幻世界 · 2020-11-25 08:42:21

因为交易所怕档位很多，所以一般都是行权价格高了，间距就变大了

snowong · 2020-11-25 16:01:55

正规开户流程的话就不问这个问题了

刘一易 · 2020-11-26 11:36:07

snowong 发表于 2020-11-25 16:01
正规开户流程的话就不问这个问题了

啥意思？我是正规开户啊？验资 + 考试，弄了好久才好不容易开户的，答题时双监控，用时不到9分钟，满分，创了他们营业部的记录 …… 你这有点太武断了哦

期权本来就复杂，开户时的那点学习根本不够，作为初学者的我慢慢来呗，有啥问题就一点点解决，一点点构建知识框架…… 而你这样上来就嘲讽，一点没有针对问题来讨论，完全是毫无营养的回复

刘一易 · 2020-11-26 11:40:48

梦幻世界发表于 2020-11-25 08:42
因为交易所怕档位很多，所以一般都是行权价格高了，间距就变大了

那为什么不能把档位的数量和间距做到像商品期权那样的平衡呢？

刘一易 · 2020-11-27 01:09:34

snowong 发表于 2020-11-25 16:01
正规开户流程的话就不问这个问题了

开户时券商还给学习资料啊？好羡慕 ……我开户的时候就自己上网找资料，找题库，0基础自学的，问过营业部，营业部就提供了一个简要的PPT，另外给列了几本学习期权的大部头，让我自己去买书学。。。

我这券商还是三大券商之一呢。。。哎

话说回来，这ETF期权的价差规定是如何的呀？前几个月的时候还是0.1一档，最近这几个月就出现了0.25一档了 …… 为何不按照“商品期权”的规定来设定行权价的价差呢？那样多平衡啊！

snowong · 2020-11-27 17:26:34

刘一易发表于 2020-11-27 01:09
开户时券商还给学习资料啊？好羡慕 ……我开户的时候就自己上网找资料，找题库，0基础自学的，问过营业部 ...

标的价格三块以下五分一档，三块到五块一毛一档，五块以上两毛五一档。还规定必须保证有四个虚值行权价，标的单边运动导致虚值行权价不够四个后，第二个交易日加挂一组新行权价合约。一般标的价格创期权存续期内新高或新低后，离加挂新合约就不远了。之所以厚此薄彼是因为标的持续单边走势。

刘一易 · 2020-11-28 00:28:35

snowong 发表于 2020-11-27 17:26
标的价格三块以下五分一档，三块到五块一毛一档，五块以上两毛五一档。还规定必须保证有四个虚值行权价， ...

万分感谢！！！

P.S. 不知道将来如果300ETF价格达到十几块，甚至几十块的时候，多少钱一档了…… 亦或是，ETF到时会分红折价，永远维持在几块钱的水准，永远不会高于10元…… 那就不清楚了，到时再说了。

为何档位不平均呢？

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