11月11日，指数大幅分化，创业板指全天单边下行，沪指表现较强，三大指数集体收跌，其中沪指小幅下挫0.53%，收报3342.20点；深成指下跌1.95%，收报13720.17点；创业板指走势较弱，收盘跌幅达到3.31%，收报2681.52点。
市场成交量萎缩，两市合计成交8696亿元，行业板块多数收跌，白酒板块逆市走强。北向资金今日小幅净卖出9.3亿元。
指数方面，深股通净卖出34.2亿元，沪股通净买入24.9亿元。反应在盘面上，沪指强于创业板指太多。总之最近A股市场还是会看北向资金流动，不少内资会参考其流动来指导操作。 情绪方面，涨停29家，比上一交易日增加20.83%；创业板涨停1家，比上一交易日减少66.67%；跌停8家，比上一交易日减少11.11%；1160家上涨，比上一交易日增加6.32%。主板情绪指数围绕低迷区震荡，创业板指数情绪连续回落并跌破冰点。活跃资金依旧在主板上，而创业板指数和情绪都在下降期，或不适合预判挂点提前进场。 期权方面，最近，这几个月的行情很多时候就是震荡，然后突突一两天，再重归平静。今天走势分化，50冲高回落，但还在均线之上，300相对弱一些，已经到了5日线的位置了。
这两天的大阴线，就去掉了周一的涨幅，虽然权利仓是涨得快，跌的也快，尤其今年7月之后没有特别好的连续行情时，买方都只能出来蹦跶两天，而不超过3天~ 在这样标的高位，而且50强，300弱的情况下，其实卖方策略应该是可以试试的，大体上不怎么要看盘，耐心等变局就好。 卖方开仓时间点的选择 （1）隐含波动率高的时候，从获利角度讲，期权卖方最大收益为固定有限的权利金。所以要尽量卖空高权利金的期权。 波动率对期权价格影响甚大，波动率越高(低)，说明期权定价越偏高(低)。
如上图可以看出，波动率是会均值回归的，偶尔的期权波动率大幅上涨后，正是期权卖方开仓的时机。 （2）选择月初进行期权合约的卖出开仓。
如上图，月初的期权合约时间价值高，随着到期日的临近，虚值期权合约的时间价值流逝，卖方盈利会慢慢增加。 从时间价值衰减角度讲，随着到期日临近，时间价值衰减速度不断增大，最后一个月最为显著。但是并非到期剩余时间越短越好，期权合约到期时间越短意味着权利金越低，潜在收益也低，为了一点点权利金而去冒很大风险做期权卖方，并不是明智之选。1~3个月的期权最适合卖空，能享受时间价值快速贬值的同时，潜在收益也比较理想。真正让期权卖方体验到时间朋友的好处。 但需要说明的是，无论如何谨慎卖空期权，都不可能百分之百地确保获利，因此在卖空期权的同时，要事先设计好风险管理方法，比如移仓策略。这样才能做到有备无患，进一步提高交易绩效。 声明：文章部分数据信息来源于公开资料，内容仅供参考，不构成投资咨询。投资有风险，入市需谨慎。 学习期权必看内容，下方请猛戳！ 更多资讯请关注本公众号：ETF期权通 期权知识不懂的朋友，想了解更多期权相关知识的朋友，也可以关注小编，或者直接私信留言
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