对于大型金融机构来讲，或许藤校本科生和MBA是他们每年校招的Target group，但金融工程硕士和金融学硕士也为众多研究生同学提供了进入大型投行/商行/资管/对冲基金等机构就业的机会。
金融行业可以分为一级和二级市场，也可以分为买方和卖方。例如投行是卖方，同时涵盖一级和二级市场。
- 一级市场(Corporate/Investment Banking)主要帮助企业上市或融资(IPO/ Financing)，兼并收购(M&A)，重组(Restructuring)和咨询(Advisory)等。划分一级市场业务可以按照industry coverage(FIG, TMT, healthcare, Energe…)和product coverage(ECM, DCM, M&A…)。
- 二级市场(Global Markets)主要以销售交易(Sales, Trading & Structuring)和研究(Equity Research)为主。二级市场可以按不同产品/Trading Desks划分，包括Equities(Single Stocks, Delta 1, Eq Derivatives…), FICC(Rates, FX, Credit…)和Structured Products等。
项目&课程
金融工程（Master in Financial Engineering/Financial Mathematics/Quantitative Finance）：如果你想成为金融人口中的Quant，金融工程是你的选择。金工是一门横跨多个学科的项目，一般设立于数学、工程或商学院下。Quant侧重二级市场，运用编程建立复杂的数学和统计模型并将之使用于广泛的买方和卖方业务中。随着近几年人工智能的普及，机器学习和数据科学也因此成为金融工程领域的必备技能。MFE核心课程包括Stochastic Calculus, Derivatives Pricing, Time Series, Computational Methods和Machine Learning等
投行Quant大致分为Support Trader为主的Desk Quant、研究自动/电子化交易策略的Quant、负责大型长期项目的Modeling Quant和中后台的Risk Quant/Developer。Hedge Fund Quant以寻找Alpha的Researcher为主，同时也身兼Developer的职责，从交易策略研究(高/中/低频)，到底层框架的搭建和策略的执行回测等都需要精通。
金融（Master in Finance/Corporate Finance/Financial Analysis）:MSF以传统金融理论和建模为核心，研究如何分析宏观金融市场或对具体公司进行估值等。必修课程包括Investments, Corporate Finance和Financial Accounting等, 选修课包括M&A, Private Equity, Strategic Finance和Portfolio Management等。虽然MSF的课程设置不如金融偏重编程和数学模型，但越来越多学校的MSF Program会设立量化金融的分支，通过提供基础的量化模型和数据分析技能帮助学生更好提升自身的technical skills以便在求职过程中保持竞争力。
MSF毕业生的职业道路非常多元，投行(IBD, M&A, S&T and PB)、PE/VC(Investment Analysis, Leveraged Buyout)和资产管理(Portfolio Management, Fundamental Analysis)都是金融学毕业生可以考虑的出路。
选校&就业
金融工程项目可以以QuantNet的排名和应届毕业生的就业比率作为参考。
传统和老牌的金融工程项目包括纽约四矿校CMU Tepper(MSCF), Baruch(MFE), Columbia(MFE & MAFN)和NYU(MSMF, MSFE)，加州UCB Hass(MFE)和Princeton(MFin)。除此之外，MIT, Cornell, UChicago, UCLA等知名学府也提供金融工程或金融数学的硕士项目。相较于其他项目，CMU和Baruch录取生源、课程设置和Career Services都普遍强于其他学校。每年CMU超过半数学生会进入大型投行进行暑期实习，而Baruch则是每年为Hedge Fund输送大量人才。
金融项目正逐年发展，越来越多学校的商学院开始设立MSF相关的项目。传统MSF的学校包括MIT(MFin – Corporate Finance/Capital Markets), Vanderbilt, USC, BC, WUSTL和JHU等。此外，有些项目虽然不以MS in Finance命名但围绕Finance中某一个领域如Risk Management或Asset Management等也可以作为MSF Candidates的备选，如Columbia(MS in Accounting and Fundamental Analysis), Yale(MS in Asset Management), JHU(MS in Business Analytics and Risk Management)和UToronto(MS in Financial Risk Management)等。
CMU MSCF每年会发布应届Employment Report，其中包括毕业生所覆盖的行业，机构和工作职能等。由此可见MSCFer以从事量化研究为主，将近一半人去往Investment Banks。
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以下列举了每年都会招收金工类硕士学生的项目：
Investment Banks
- Goldman Sachs: Engineering Strats
- J.P. Morgan: Quantitative Analytics, Applied AI/ML
- Barclays: Quant Trading, eTrading, Quantitative Analytics
- BoA Securities: Quantitative Strategies, Global Risk
Hedge Funds:
- Citadel: Quant Trading, Quant Research
- Millennium: Quantitative Developer
- Arrowstreet, Optiver, AQR, IMC
Asset Management:
- Blackrock: Financial Modeling, RQA, Portfolio Analytics
- Fidelity, Acadian, Invesco, Bridgewater
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JP Morgan Chase – Quantitative Analytics Summer Internship
对于MSF的职业发展可以以MIT MFin career report(2020)为例：
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