每个盈利交易者都知道的策略：两根均线组合打遍市场无敌 ...

我们之前分享过多篇资深交易员关于“移动平均线交易策略”的文章，每个交易员对均线的用法和认识不一样，但他们都认为移动平均线是一种非常简便和好用的交易辅助工具。

然而，均线也是一个非常容易被交易者误解的工具，许多人知道如何使用它们，却忽略了重要的一点。

移动均线是对市场走势滞后的解释，因此需要通过它们的利弊来看待均线的最终效果。

和其他许多交易策略一样，均线也有很多优缺点。今天，我们就要来聊聊均线在交易中的优缺点。

移动平均线类型

我们在此前的文章中曾提及移动均线的不同类型，其中最常见的有：

1）简单移动平均线（SMA）
2）指数移动平均线（EMA）
3）符合移动平均线（MMA）

据多年的交易经验，目前市场使用最广泛的移动均线类型应该是简单和指数移动均线。因此，本文主要谈这两种类型的均线。

简单移动平均线

简单移动平均线（SMA）只是平均过去的数据。作为最简单的移动平均线，它也是目前最受欢迎的一种。

一个简单的移动平均线计算平均选定的价格周期。

例如，50日简单移动平均线将选择过去50天的数据（通常是当天收盘时），并相应地绘制平均线。

简单移动平均线是长线交易者的首选。

指数移动平均线

指数移动平均线（EMA）是移动平均线的一种变体——它对最近的数据而不是所有数据给予更多的权重。

由于指数移动平均线更重视近期数据，因此它对最近的价格走势更为敏感。

也因此使得指数移动平均线成为许多日内交易者的首选。

多重移动平均线

移动平均线组合分为“慢线”和“快线”。

下图将为你展示复合移动平均线：

当在同一张图表上使用两个或多个均线指标时，就会出现慢（红色）和快（蓝色）移动平均线的运用。

作为一般经验法则，移动平均线越快，时间标识（时间戳）越低。换句话说，移动平均线越快，线的变化就越快。

另一方面，移动平均线越慢，它使用的周期就越高。

例如，如果我们使用50日移动平均线和200日移动平均线，那么50日移动平均线会更快。200日移动平均线是较慢的均线，因为它需要更多时间来影响其曲线。

以下是移动平均线的一些流行组合：

5日和8日
50日和20日
50日和200日

移动平均线结合其他指标使用
移动平均线与其他一些指标的结合使用很普遍。事实上，当下有一些常用的指标与移动平均线结合使用。
其中最受欢迎的是：

RSI
MACD
布林带

我个人不喜欢过于杂乱的图表，反而更喜欢简单整洁的图表，容易发现市场趋势。
使用移动平均线最普遍的方法可能是与布林带结合使用。
以下是两者如何一起使用的说明：

布林带由著名的技术交易员约翰·布林格（John Bollinger）开发并拥有版权。
布林带通常由一组线定义，这些线绘制了远离证券价格的简单移动平均线（SMA）的两个标准差（正数和负数）。

相关文章阅读《超级简单实用策略 - BOLL布林带指标交易策略》

布林带参数可以根据用户的喜好进行调整。
具有20日SMA的布林带示例如下：

一种常见的解释是，当布林带通道扩大时，市场波动性变得更大。另一方面，当通道收紧时，市场的波动性会降低。

移动平均线用于表明支撑和阻力区域。它也被一些交易者用作买入或卖出的信号。
如果价格突破上布林带，则意味着价格超买，可能是时候卖出了。另一方面，当价格突破下轨时，通常是看涨信号。
移动平均线结合支撑/阻力使用
移动平均线通常与支撑位和阻力位一起使用。

有关支撑与阻力位文章请阅读《关于支撑/阻力位的7件小事（深度解析）》

当交易者谈论同时出现两个以上信号的汇合区域时，这意味着看涨的移动平均线交叉可能发生在支撑位上方。
这被认为是一个比移动平均线交叉更强烈的信号。
下面给出了EUR/JPY的日线图，它显示了这种情况的一个例子：

相反，出现在阻力位下方的看跌交叉信号被认为是比仅仅出现交叉更强的信号。
这是GBP/JPY日线图中的一个例子：

移动平均线结合供需区使用
我们此前也曾发布过有关“供需区”的文章，比如《机构猎杀散户常用之策略：供需水平与价格行为交易》。
本文将与你分享移动平均线结合供需区域如何运用到交易中。
与支撑和阻力非常相似，当移动平均线与供需区一起交易时，位置是最重要的。
1）第一步是价格进入一个完善的需求或供应区域并改变方向。

2）第二步是绘制移动平均线并从交叉中找到确认。

在需求和供应的帮助下，你将能够在使用移动平均线时筛选出大量虚假信号。
以下是需求区交易者可能采取的看涨设置示例：

如你所见，移动平均线交叉点位于道琼斯指数主要需求区域的上方。
在50 EMA突破200 EMA后，许多新买家涌入并推高价格。

相关文章阅读：《50日均线这样用，盈利概率就高了》、《我是如何使用100日均线交易盈利的？》

现在让我们看一个供应区的例子：

在上图EUR/USD示例中，你可以看到一个供应区和稍后发生的交叉。
你还可以清晰地看到交叉发生后空头加速抛售。
当供应或需求区域确认时，移动平均线交叉甚至更加强大。
此策略的唯一缺点之一是，如果你使用的是长期移动平均线（或超过50个周期），则信号可能会出现较晚。
但是，一旦出现正确的信号，它通常是一个非常强烈的信号，会吸引很多市场参与者。
移动平均线和资金管理
任何资金管理系统都必须从建立正确的期望开始。
虽然金融市场给人的印象是价格一直在趋势中，但事实并非如此。大多数时候，市场都在区间内交易。

如果你已经知道这一点，则意味着需要准备好承受大量虚假信号或进行相应调整。
你会选择什么方式？
当然是相应地调整。
以下是相应调整你的资金管理策略的5个最重要的因素：
1. 了解市场参与者2. 不要冒险超过总资金的2%3. 使用实际的风险/回报率4. 无论好坏都要遵守你的交易规则
牛市和金叉
我们此前也曾发布过有关金叉的文章，比如《初级交易者最佳中线交易策略——金叉的三种设置条件》、《从深套到盈利，我仅用了“均线金叉形态”战法》等文章。
在这里我们提及这一点非常重要，因为它是移动平均线使用者最遵循的模式之一。
简而言之，交易金叉模式意味着在短期移动平均线高于长期移动平均线时买入。
当50日上穿200日移动平均线时，就会出现均线黄金交叉。

超长线交易者会倾向使用黄金交叉信号。它通常与其他技术指标结合使用。
或者，许多交易者正在等待黄金交叉出现，然后寻找价格下跌，然后才买入。黄金交叉是一个很好的信号，也是牛市的“过滤器”。
熊市和死叉
死亡交叉与黄金交叉相反。
为了验证死亡交叉信号，你需要：

50日移动平均线
200日移动平均线
50日下穿200日移动平均线
确认看跌趋势

死亡交叉主要由长线交易者和投资者使用，这种模式非常成功，就像它的兄弟一样，金叉经常与其他指标结合使用。
使用死亡交叉的常用方法是：

艾略特波浪
RSI指标
斐波那契水平

被交易者用作主要的看跌市场信号，死亡交叉是一个非常强大的市场信号。
日内交易的最佳移动平均线
交易者在进行日内交易时通常会追求一组不同的交叉点。
通常，日内交易者选择的时间段比长线交易者使用的时间周期会更短。
一个流行的组合是5日和8日，如下例所示：

红线是5日移动平均线，通常日内交易者在5日均线上穿8日均线时做多。
另一方面，当5日从上到下穿过8日均线时，我们将获得一个做空信号，如上图所示。
长线交易的最佳移动平均线
没有最好或最差的移动平均线。某些平均值在某些工具上效果可能会更好。
在进行长线交易时，较高周期的移动平均线通常表现更好，并且它们避免了一些日常噪音。
一个较为普遍的移动平均线组合是50日和200日，你可以在下面的日图上看到。

移动平均线典型的缺点
许多人认为移动平均线是一个滞后指标，在与它们进行日内交易时尤其如此。
换句话说，它们的速度不足以预测不断变化的市场状况。在波动性、价格结构和基本面方面，一种资产与另一种资产之间的差异可能很大。
因此，使用移动平均线是非常独特的，并且在不同的工具中没有统一的使用方式。
有时很难在指数移动平均线和简单移动平均线之间做出选择。

这取决于工具，也取决于交易者是否希望更加重视近期交易数据而不是所有交易数据。
如果市场处于波动环境中，移动平均线可能会显示很多虚假信号。

因此，使用移动平均线的最佳方式是非常熟悉少数几种工具并使用某个均线指标组合。
最受欢迎的移动平均线交易策略
如果需要总结什么是最好的移动平均线交易策略，估计比较难有一个标准答案。
选择正确移动平均线的一些准则：

首先选择你要交易的市场（股票、期货、债券、CFD还是外汇等）
其次测试不同的移动平均线组合（指数与简单）并决定哪些更好
测试不同的策略，例如50日/200日移动平均线交叉或5日/8日移动平均线交叉
调整你的系统并决定哪一个在短期和长期内最有效

选择正确的移动平均线策略与选择任何其他策略一样困难。
移动均线有其优点和缺点，这并不奇怪。最重要的是让你决定这是否是一种适合你个性的交易方法，以及你是否可以容忍不利因素。

移动平均线以在区间交易市场中出现虚假信号而闻名，因此你需要找到解决此问题的方法。
这种策略不适合保守谨慎交易者，如果能够正确使用均线系统策略，它可以变成每天从市场中获利的好方法。
总结
很难说什么是最好的移动平均线。有优点也有缺点，在使用移动平均线进行交易时需要考虑所有因素。
你应该测试移动平均线交叉的不同组合，然后选择适合你需求的组合。此外，你还应该测试不同的工具和时间框架，看看哪一种最适合你的个性。
毕竟，没有移动平均线的“交易圣杯”可以一次回答你所有的问题。你需要自己进行调整和测试。但是，可以提供帮助的是已被其他人成功使用的交易系统。
不过，即便如此，你仍需要自己进行测试，并可能做一些额外的工作来满足你的交易需求。