美股陷入“技术性熊市”，巴菲特也被“割韭菜”，浮亏4380亿元

美股经过连日暴跌，“股神”巴菲特旗下投资旗舰伯克希尔哈撒韦的股票投资组合，今年第二季迄今已亏损了约650亿美元（约人民币4380亿元），股份市值蒸发约16%，与标普500指数自3月底以来的跌幅相差不大。其中，持仓的苹果公司、美国银行及美国运通等持股的亏损最大。
由于美国通胀水平刷新40年新高，市场预期美联储本周可能大幅加息75个基点，令隔夜美股再度重挫，道琼斯指数盘中一度跌逾1000点。标普500指数更创今年收市新低，自高点跌20%，陷入“技术性熊市”。
对于巴菲特旗下这家大型公司集团而言，本季迄今为止的账面亏损仍在可控范围之内，原因是截至3月底，该公司拥有的资产负债表，现金及现金等价物超过1000亿美元。
据财报显示，截至第一季末，伯克希尔的股票投资组合总资产为3900亿美元，如果包括卡夫亨氏（Kraft Heinz）的股份，总计将达约4000亿美元。第二季迄今，该投资组合的价值损失约16%，与标普500指数自3月31日以来跌幅大致相当。
苹果股票占了亏损的大部分，该公司股价第二季迄今下跌约25%，至131.88美元。截至第一季末，伯克希尔持有超过9亿股苹果股票。

不过，伯克希尔持有的苹果股票仍带来约850亿美元的巨额收益。伯克希尔投资组合第二大重仓股美国银行的股价本季迄今下跌22%，至每股32.02美元。排名第三和第四的雪佛龙和可口可乐本季变化不大，排名第五的美国运通股价下跌22%，至146.35美元。
伯克希尔A股周一(6月13日)收市下跌3.66%，至423,700美元，较3月底高位下挫22%，B股周一收报281.56美元，下跌3.48%。
巴菲特和他的两位助手库姆斯（Todd Combs）和韦施勒（Ted Weschler）在第一季买入价值超过500亿美元的股票，尤其大举增持雪佛龙股票，他们会否在本季继续买股，值得注意。
此外，伯克希尔的股票回购计划在第一季放缓至30亿美元，不到2021年季度回购速度的一半。巴菲特在4月召开的年度股东大会上表示，该公司4月没有买入其股票，但最近几周股价下跌可能改变这种情形。
美联储将于北京时间本周四（6月16日）凌晨两点公布议息结果。美联储掉期市场（Swap Market）数据显示，本周加息75个基点的可能性约为50%；而根据利率期货工具FedWatch，市场预期加息75个基点的可能性则有28.4%。此前市场普遍预期美联储将在6月和7月加息50个基点。

美股年初至今遭遇大幅抛售，华尔街投行高盛和摩根士丹利认为，股市仍未充分反映风险。
以首席美股策略师Michael Wilson为首的摩根士丹利策略员称，股权风险溢价并未反映增长风险，主要来自日渐上升的毛利压力和需求转弱。简单而言，所谓的“股权风险溢价”为高风险股票收益率与无风险资产收益率的差价。
以首席美股策略师David Kostin为首的高盛策略员亦表示，美联储持续加息对抗通胀之际，低迷的消费者气氛成为市场和经济主要风险。
Wilson认为，目前股票估值仍远未见底，出乎意料强劲的5月通胀数据意味美联储仍需“鹰派”抗击通胀，甚至为股票估值封顶，若成功避免经济衰退，他料8月中至后期标普指数将跌至3400点水平，即比上周五3900点水平下跌约12%，高盛则料估值较平稳，年底标普指数有望达4300点，比上周五升约10%。

期权匿名回答 · 2022-6-14 23:06:28

老巴亏得起

期权匿名回答 · 2022-6-14 23:05:44

吹上去的泡沫，又不是真金白银，不能叫亏，叫泄气了。

美股陷入“技术性熊市”，巴菲特也被“割韭菜”，浮亏4380亿元

2 个回复