期权（option）的价值由两部分组成，分别是内在价值（intrinsic value）和时间价值（time value），即 o ption value = intrinsic value + time value 内在价值（intrinsic value)
内在价值，即期权行权之后的收益（payoff），等于行权价格和标的资产市场价格的差。如 payoff（call option）= max（0，S-X），payoff（put option）=max(0，X-S) 时间价值（time value）= premium - intrinsic value
是在期权到期日之前，由于标的资产市场波动产生的不确定性，等于期权费（premium）超过内在价值 （intrinsic vaue）的部分， 这部分比较难以理解，通俗的说就是由于市场不确定，期权费，即期权的市场价值是变动的，会低于或高于内在价值。
在到期日，时间价值降为0，premium = intrinsic value ，这个时候已经知道了内在价值，已经没有悬念，时间价值为零。
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