【期权周回顾】50ETF大幅回落，PUT-CALL比率震荡回升

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150ETF大幅回落
50ETF大幅回落，跌2.89%。剔除本周到期的201805合约，vix.shtml" target="_blank" class="relatedlink">50ETF期权本周共成交约309万张，其中认购期权成交约173万张，认沽期权成交约136万张，日均成交约62万张。（周报中本周特指20180521至20180525）

2PUT-CALL比率宽幅震荡
PUT-CALL比率周内围绕0.80宽幅震荡。PUT-CALL比率从前周五的0.71震荡回升至本周五的0.74。PUT-CALL比率在周内的宽幅震荡体现出了投资者谨慎情绪的回升。根据周五收盘时的PUT-CALL比率以及持仓情况，投资者对于50ETF短期走势偏乐观。

3Buy-Write组合继续跑赢50ETF
本月Buy-Write组合的组成为做多50ETF，做空50ETF6月购2.85合约，组合按照2018年5月22日收盘价进行建仓。50ETF于2017年12月29日至2018年5月25日之间涨幅为-7.14%，而Buy-Write指数涨幅为-7.02%。本周50ETF跌2.89%，Buy-Write组合跌2.43%。

5商品期权交易情况
豆粕期权本周共交易约45.2万张合约，认购期权成交约30.7万张，认沽期权成交约14.5万张。截止至5月25日收盘，豆粕期权总持仓量约50.0万张，认购期权持仓约29.0万张，认沽期权持仓约21.0万张。

白糖期权本周共交易约13.3万张合约，认购期权成交约10.4万张，认沽期权成交约2.9万张。截止至5月25日收盘，期权总持仓量约23.5万张，认购期权持仓约16.9万张，认沽期权持仓约6.6万张。

联系人：袁林青 021-23212230

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