股指期权表现较为平淡，铝期货期权波动率高位回落

2021年04月22日

股指期权：星期三，股指期权成交量均持续震荡，相对成交量变化最大的品种为深交所 300ETF 股指期权，对应成交量小幅上涨约 3.4%。
商品期货期权：商品期货期权成交量变化不一，成交量变化排名前三的品种为白糖、锌、LPG。

股指期权：截至星期三，50ETF 标的收至 3.498，较上一交易日的收盘价涨约 0.17%。基差方面，三大股指期货表现不一。其中上证 50 股指期货基差为-16.498，中证 500 股指期货基差为-34.859，沪深 300 股指期货基差为-30.745。而在期权波动率方面，50ETF 期权平值附近隐含波动率为 18.279，较前日相比无显著变化 6.6%。300ETF 期权平值附近隐含波动率为 17.901，有所提高。在期权 vix 指数维度，50ETF 期权 VIX 指数持续震荡，达到 19.704 点位附近。300ETF 期权 VIX 指数为 19.502。商品期货期权：商品期权波动率指标方面，2021 年 04 月 21 日 VIX 指数波动较大的品种有铝、白糖、PTA。其中，铝期货期权 VIX 指数为 28.444，大幅下跌-9.4%。白糖期货期权 VIX 指数为 13.674，有所下降。PTA 期货期权 VIX 指数为 32.18，无显著变化。而在偏度指数方面，上一交易日偏度波动较大的品种为菜粕、铝、白糖。其中，菜粕期货期权 SKEW 指数为 102.617，无显著变化。铝期货期权 SKEW 指数为 98.294，变化不大。白糖期货期权 SKEW 指数为 99.294，持续震荡。感谢实习生李汀兰在本文资料收集和行文的支持。

一、期权成交及持仓情况

二、期权波动率变化情况