一眼区分公募理财产品和私募理财产品

  本公众号重点梳理银行公募银行理财产品和公募基金等公募理财产品，所以本篇先聊聊公募理财产品和私募理财产品的购买资格。

  顾名思义，公募理财产品就是面向不特定投资者公开募集资金的理财产品，私募理财产品是面向合格投资者私下募集资金而设立的理财产品。公募理财产品可以利用公开媒体宣传，但是宣传广告中不能有诱导性及误导性词语，私募理财产品则不得利用公开媒体进行宣传销售。

  对于自然人而言，合格投资者是指具备相应风险识别能力和风险承担能力，投资于单只资产管理产品不低于一定金额且符合下列条件的自然人：具有2年以上投资经历，且满足以下条件之一：家庭金融净资产不低于300万元，家庭金融资产不低于500万元，或者近3年本人年均收入不低于40万元。

  任何投资者都具备购买任何公募理财产品的资格吗？合格投资者就可以任意挑选私募理财产品了吗？不是。投资者购买任何理财产品都需要满足投资者适当性，无论公募和私募。

  所谓投资者适当性，通俗讲就是银行、基金管理公司、证券公司、期货公司等机构将本公司理财产品按产品风险等级由低到高分为五等，同时将欲购买本公司理财产品的投资者按风险承受能力由低到高分为五等。投资者只能购买与本人风险承受力等级相同或更低的理财产品。比如，中等风险承受能力的投资者只可购买中等风险、中低风险和低风险的理财产品，不可购买中高风险和高风险的理财产品。理财产品的风险等级由理财机构内部评定，投资者风险承受能力一般由销售网点通过问卷形式对投资者进行测评评分得出。

  在适当性匹配后，投资者根据所购买产品类型或产品合同、产品说明书要求，准备一定金额自有资金即具备购买相应理财产品资格。