周末讲堂：期权卖真的比买好吗？

不用思考，这肯定是谬论！
一直说，从来不认为卖方比买方精！卖方不要存在优越感，因为只要一次错误，卖方就可能损失惨重。而且卖方在收益率上从来就不占优！
而买方只要把握方向性和波动率的机会，暴利不是梦。
当然买方超过80%的胜率，都认为是大神级的水平，从做买方开始，胜率70%都是奢望！不好意思地说，方向性卖方，胜率都达不到85%。

来看10月的2950合约，60分钟图

对应的50ETF如下

可以清楚看到在低波动率情况下，对应60分钟底背离的攻击形态出现的时候。买方的机会比卖方要多太多了！
本周性价比最高的是2950狗，当然2900狗的时间价值低得离谱，是非常稳健的合约。而3000狗呢是要看运气的，虚值合约不是我的菜！

通过考虑背离级别，从而推演时间轴！进一步考虑合约中时间价值是否合理？

波动率其实真正是表达“到期时间”和合约中“时间价值”的关系，别搞得那么玄乎！
如果合约中时间价值过高，对应波动率是高，那么就适合用卖方来表达方向！
而合约中时间价值很低，对应波动率很低，那么买方的优势非常明显，买方收益无限、亏损有限！现在做备兑的人越来越多了，那么来行情的时候，便宜的狗是送分题！

所以综合考虑方向以及合约，那么总的思路如下

期权的实质是表达对标的走势的理解！

那么操作的时候就是研究标的走势，维度是量价时空！期权最扯淡的就是要对时间轴做推演，这是最难的！未来认为有一定的上涨行情，到底怎么走，鬼知道！不过，MACD的背离结构，是做推演的利器！
那么在研究了标的以后，再研究合约，考虑用买来表达为好还是用卖来表达更佳，这也就是我说的用期权来演绎未来！

在公众号中，很少提及期权策略，因为过多研究策略是魔道！显而易见，万能策略不存在！

做50的期权的，有几个人在认真看中证银行的K线图呢？

希望更多人明白期权之奥义！买还是卖要考虑标的走势和合约具体情况。
记住：所有逆袭都是有备而来！

周末讲堂：期权卖真的比买好吗？

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