比较商品期权和50ETF期权的隐含波动率

小可爱

50ETF是当月下月和两个季度月份都有期权合约，如果IV合适，买权的话在当月很有优势。商品的话，1，5，9月份合约对应的期权，也就是说你做的主力合约的期权都不会是当月合约的。都是远月合约的期权，也就是时间+IV都可能很大。所以单纯做多实值还不如直接买期货。当然会出现虚值挣大钱的情况，但是我觉得在牛市的上半场暴富机会会多，中段可能机会很少，震荡的情况会出现。牛市下半场末端，虚值暴富的机会也有。但是总的来说，把我此类机会的难度很大。期权相对期货来说，还不能浮盈加码。如果期货持仓然后利用期权做保险效果会很理想。在一般情况和极端情况下，卖权应该是门不错的生意（IV+T大）。
初期做商品期权，先尽量卖权或者用温涨坐庄，温跌坐庄。跨市也可以考虑。