深刻理解趋势，期货交易中的盈利或许只是时间问题！

淘金投顾，秉持波段+中短趋势为主的交易风格，以缩小止损、严格风控、放大盈利为交易目标，专注于为客户提供“操作稳健、执行有效、风控到位”的实战型投资咨询产品，过往策略月平均胜率超75%。

一直以来淘金团队一直秉持以“趋势交易”理念为先，捕捉标准形态下的可能性利润。淘金优选背后的秘密就从对趋势的深刻理解开始讲解。

01
交易理念的树立-重趋势、善理解

趋势的概念，看似非常简单，市场运动的方向。其中，关联到的两个因素有周期和参考物。在对比历史走势中，我们可以清楚的知道高低点的产生；而趋势需要在特定的周期下才能显示出其发展脉络，如小时、日图或周图等。

具象描述的话，我们可以从波浪理论的角度看，趋势波动有波峰、波谷的相继更替，整个趋势是分阶段的，有起点、中继运行及末尾行情。

总之，透彻理解趋势有助于我们锻炼自己看市场发展成熟的心态，不受痛苦、过度自信的影响。这也是，我们做好交易所必经的过程。

（文华商品指数）

1、认清趋势状况是所有交易的前提

（1）对单边趋势而言，价格波动的连续性佳，获利空间大；
（2）对震荡行情而言，价格波动的连续性差，获利空间有限。
（3）如不理会趋势，则会陷入逆势、频繁交易、赚小亏大等问题中。

（螺纹走势）

案例：螺纹两个不同阶段走势，可以看出，单边波动中获利性更大；而震荡阶段中，多空频繁转换的情况很常见，做多和做空难度较大。

2、普通投资者容易进入的误区

许多交易经历较浅的投资者，可能会对趋势的理解有限，产生错误的解释。比如，简单的将一根k线的波动理解为趋势，将震荡阶段的波动按照趋势思路分析，或者将调整阶段的行情直接认为趋势反转，也就是新的趋势。以上，如果我们将自己一些决策错误的交易重新复盘，相信大多都会中招。

这里，着重强调一下善理解的关键是回归对趋势的验证上。一方面，最简单的价格验证，新低、新高的发生；另一方面通过技术指标的信号来分析，如均线的发散、布林的开口形态等。最后谨记，一波明朗的趋势波动，如若没有确凿无疑的证据证明反转，都只能坚持顺势思路。

（锰硅走势）

案例：锰硅走势中，我们可以将调整阶段、震荡走势及单独一根k线挑选出来，最后观察到的是，这些都不能最终确认指引趋势的发展。

3、淘金策略思路

因此，淘金策略对顺势理念非常有必要长期坚持。首要记住的，单边波动，不考虑任何其他决策，只做趋势策略；调整阶段，相应降低交易次数，适当的参与短线；而在震荡边界清晰的前提下，重点关注突破行情，因为这可能引发新的趋势。

另外，我们有两大交易原则不会轻易打破：第一不去贸然接触抄底摸顶策略，因为抄底摸顶跟趋势和大概率相违背，真正的底部和顶部不会经常发生，更不会天天发生；第二，强势品种不轻易做空，弱势品种不轻易做多，这一点在实际交易中非常好用，有助于帮助交易者挑选好的交易标的。

（燃油走势）

（铁矿石走势）

案例：以上走势，我们可以看出通道上涨和布林开口上涨，最后技术指标没有被破坏的情况下，价格即使在大涨后有大跌出现，最终趋势的发展并未结束。

02
交易体系的建立

关于这个话题，个人认为是一个非常庞大的工程。且每个交易者都可能有适合自己的交易体系，并非孰优孰劣。这里就简单陈述一下搭建交易体系的思路。

交易体系，在技术分析上，我们首先要清楚自己使用哪一种交易工具，比如均线、macd等，有了工具，才能开始分析；其次这个体系建立起来到运用于实战中，中间不能缺少高概率的验证结果即胜率，如果胜率不高，则其利用价格也不高；第三，我们还需要做到制定出可执行的策略方案，包含方向、明确的点位或区域、止损止盈、仓位等，缺一不可；最后，任何介入实战的投资者，都要伴随着交易心理的不断磨炼，心理不过关，再好的策略也未必赚到钱。

淘金策略一直以来想要保持的优势是，不在大的方向上出原则性的错误，即像玻璃牛市行情中万不会去空它；追求价格爆发时间点的精准度；坚守清晰的风险点把关，如果非常清楚的知道策略有误，则坚决执行止损，不贸然扛单。

1、交易元素的确立

（1）方向 运用布林三轨线在特定周期下呈现的形态来判断，依据通道或布林口工具；

（2）交易节点 主要在k线形态，价格波动率，及均线状态来判断，如价格收敛，均线发散等；

（3）风控 有关止损、止盈的设置，仓位的固定等；

（4）交易周期 小时、日k及周k等。

2、好用的”套路”分享

（1）布林均线的搭档：

（焦煤走势）

案例：布林口开口向上，均线发生，在一段时间内偏向于做多思路有效。

（2）黄金分割均线搭配

（焦炭走势）

案例：在一个大波段涨市后，行情进行显著的回调，在0.5区域附近可能形成适当反弹，这个时候均线也有相互粘连的可能，短多有一定概率形成快速利润。

（3）支撑线均线搭配

（焦煤走势）

案例：两点决定一条线，支撑线或是趋势线，关键考验的是第三点的有效性。对于波动速率比较均匀的趋势，第三点如果标准回踩支撑区域，那么顺势策略是比较容易获取利润的。

3、我们所捕捉的利润来源

（1）趋势的延续发展 在交易的大部分时间里，我们都在追逐趋势的过程中。正是因为趋势有延续，才有了我们获利的可能性。

（2）交易者的心理极限 交易很多时候是多空的博弈，也是交易者内心的博弈，如果想要把握更多利润，站在有限风险的地位追逐大收益，心理极限产生的成本优势价值度很高。

（3）价格的惯性波动 前高、前低、支撑、压力、成交密集区等等，都可能有价格的惯性波动特点，善加利用，也是我们提高交易技能的关键。

03
执行与风控规则

交易策略制定出来后，执行情况才是对接盈利与否，亏损多少的关键。

1、点位把握

进场环节是最容易，但也是最难的。简单在于，你已经决定好了自己要多或空，点击一下就可拥有仓位；这也是大多交易者从空仓到持仓，急躁不安到紧张不安的过渡阶段。我们想提醒大家的是，进场是最容易的，难点在于选择好的点位或区域，才不会让自己持仓的适合难受，辗转反侧。

2、仓位的把握

在计划好交易的仓位比例后，我们可以选择一次性全部用完，也可考虑分批介入。这完全根据自己的交易体系特点来决定。如果有高精准度的特色，那么就没必要分批，如果精度不够，但方向较稳，则可考虑分批。当然，这也涉及持仓周期的计划。

3、浮动盈亏的应对

我们在跟大家交流的过程中，发现非常常见的情况是，交易者在进场前难受，在进场后更难受。害怕价格的波动，浮动盈亏让人喜忧难定。是提前离场还是坚守目标，都是选择和煎熬。

4、出场选择

即使在策略有盈利后，我们也遇到了非常可惜的案例，从大幅盈利转为大幅亏损。有规矩、有克制的处理持仓，是一种高能力的体现。贪心者有之，不知道如何选择止盈，以为利润会无限放大。淘金为大部分交易者推荐的是短中结合，因为做长周期持仓交易的人非常少，要个人能力和行情配合多因素才能促成。如有计划好周期，则遵守即可。

综述，策略执行把握的原则有：尽量占据成本优势；持仓时间和盈利目标对等；切勿大赚变大亏；不贸然浮亏加仓；盈亏比符合，允许试错。

5、忽略风控，不敬畏风险是重大亏损的直接诱因

（1）客观上，期市上的风险无法避免。没有百分白正确的交易；杠杆作用、趋势的力量、人性作用等都会引发风险。

（2）风控管理不可少。看得见的、自身能承受的有限亏损；在大概率胜率下，小亏损可允许存在；对于突发性的、系统性的风险，止损是唯一途径。

（3）大多数交易都是需要花费精力和投入的。大多普通投资者都在进行短期交易，决策频率高；获利要求高，时间和点位都要专注于盘面的发展；盈亏比概念，是需要落实到实际建立的；对风控的认知也是要经历时间来沉淀的。

（4）优选策略从上线以来，坚持严格止损。高胜率是在好的交易习惯中，培养出来的；亏小赚大，不仅要做到博大利润，而且还要严格控制亏损水平；承受力和盈利力是匹配的，无法接受小亏损，也是没法赚到大利润的；切勿将正确率当成最终目标。

最后，我们想说的是交易是非常个人的事情，只有自己长本事了，才能将自己的交易做好做顺。而其中我们每个人都要经历许多深刻的考验，不仅仅是市场波动的风险考验，还有对自身认知、心态构建的考验。顺势交易是从千丝万缕的涨跌动态中，抽丝剥茧，找出清晰明了的通往胜利的道路。坚毅的品格，临危不乱的意志，最后才能塑造出优秀的交易者，祝每一位在期市中奋进的朋友都能有所斩获。