存单基金这么火，到底适合哪些投资人？

前阵子朋友小A有一笔银行存款到期了，想让我给她换一个收益更高一点的理财产品。
小A这笔钱虽然短期用不到，但她本身风险偏好比较低，亏得多了就容易睡不着觉，所以我就让她换了同业存单指数基金。
没想到小A选的同业存单指数基金居然是配售的，买了3750元，最后居然只给确认了1200多。

而且配售还是好的，有的存单基金，连比例配售都不搞了，直接暂停申购。

这就让我对同业存单基金有了更大的兴趣，这个产品到底是什么，为什么这么火爆，要怎么参与？
今天就给大家好好聊一聊。

01、什么是同业存单指数基金

同业存单指数基金也是一种指数基金，它跟踪的指数是中证同业存单AAA指数，该指数选取银行间市场上市的主体评级为AAA、发行期限1年及以下的同业存单作为指数样本。
那什么是AAA评级的同业存单？
同业存单简单来说，就是银行与银行之间的存款。例如AB两个银行，A资源多掌握着很多低成本的资金，B银行现在资金紧张，急需钱用，所以就发行同业存单，类似于银行向金融机构发行的短期债券，按期向A支付利息。
AAA，是最高的信用等级，意思是最安全的同业存单。

同业存单的发行主体以资本实力较强的全国性商业银行和城商银行为主，截至2021年11月30日市场规模近14万亿元，占债券市场10.71%，具有发行主体强和市场规模大的双重优点，但投资门槛相对较高，主要是各类商业银行，各类资管产品、保险机构、证券公司等。
而同业存单AAA指数基金的出现，就是将同业存单的门槛下放了，让我们普通个人投资者也能够参与进来。

02、为什么这么火

1. 风控严
同业存单指数基金属于中低风险的理财产品。
它将不低于80%的基金资产投资于同业存单，投资标的清晰、信用风险可控、流动性良好。

2. 收益佳
同业存单指数性价比相对较高，收益优于货基及短债基金指数，但回撤介于两者之间。
2015年1月以来，同业存单指数平均收益年化3.67%，跑赢货币基金指数以及短期纯债型基金指数。且期内最大回撤仅为-0.17%，远小于货币基金指数以及短期纯债型基金指数。

3. 费率低

目前发行的同业存单基金都没有申赎费用，管理费0.2%/年，托管费0.05%/年，销售服务费0.2%/年（不收申购费和赎回费），加起来一共是0.45%/年，低于余额宝的0.63%/年，也比短债基金低一些。

4. 流动性好

所有同业存单指数基金都需要持有7天后才可赎回，但7天过后可以随时赎回，没有赎回费用（无需续做，只要不卖就可以一直持有），T+1到账，流动性好。
从持有期限角度，同业存单指数基金能够较好地填补货基与短债基金之间的空白，即持有期在7-30天之间的投资品种。
同业存单指数基金被定义为现金管理类产品，适合用于打理闲钱，作为1-3个月的现金管理工具。
03、存单基金参与方式

1. 适合什么人参与？
同业存单指数基金主要适合以下人群参与——

寻求现金理财替代

有短期资金增值需求、寻找优质流动性闲钱打理工具；

想中和投资风险

已有资产配置在高风险领域，希望利用低风险产品平衡风险；

作为市场短期防御

市场震荡低迷，通过配置低风险、低波动产品以应对市场起伏；

偏好低风险

刚接触基金不久，害怕高风险的理财小白，或者风险偏好较低的人群。

2. 怎么参与
目前场内和场外都能购买到，不过场内的费率要相对更低一些，建议有证券交易账户的同学还是选择场内的比较划算。
还没来得及开户的，建议联系小助理开一个，毕竟证券账户这东西不像信用卡，也不存在年费什么的。
而且老猫给大家分享的很多薅羊毛方法，大部分都是要有证券账户才能操作，要及时跟上大部队呀。

打开券商App，首页搜索框搜索“同业存单”或直接搜索基金代码，然后点击选择对应同业存单，点击购买就可以啦。

总的来说，同业存单指数基金确实是个好产品，让我们普通投资者能够借道买之前买不到的银行同业存单，丰富了资产配置工具，给闲钱管理多了一种选择，有需要的朋友可以研究一下~
我是 @爱财老猫，一个有10多年投资经验的老司机，关注我，带你一起吃鱼。
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